Të shqetësuar për perspektivën e një recesioni që vjen vitin e ardhshëm? Epo, ky tingëllon si një skenar i butë, nëse prognoza e Michael Burry-t është diçka për të shkuar.
Investitori, basti i famshëm i të cilit kundër tregut të banesave në SHBA u dokumentua në "The Big Short", mendon se një 'recesion shumëvjeçar' është potencialisht në kartat - dhe një më i rëndë se sa pritej aktualisht. Kjo deklaratë vjen pas paralajmërimeve të mëparshme në lidhje me ekonominë, si parashikimi i vitit të kaluar se 'nëna e të gjitha përplasjeve' do të vijë, ndërsa sugjeron gjithashtu kohët e fundit se kohët e këqija që vijnë mund të kalojnë edhe ato të Recesionit të Madh.
Ok, kështu që është e sigurt të thuhet se Burry nuk është tepër optimist për gjendjen e ekonomisë dhe se ku po shkon. Thënë kjo, kjo nuk e ka ndaluar Burry-n të ngarkojë aksione që ai mendon se janë mjaft të forta për t'i bërë ballë recesionit të afërt.
Ne kemi gjurmuar dy nga blerjet e tij të fundit dhe kemi përdorur Baza e të dhënave TipRanks për të zbuluar nëse analistët e Street janë dakord që këta emra ofrojnë një port të sigurt në kohë të trazuara. Këtu janë detajet.
Grupi GEO (GEO)
A mendon Burry se recesioni i ardhshëm do të jetë një ndihmë për burgjet private dhe institucionet e shëndetit mendor? Emri i parë i miratuar nga Burry që do të shikojmë është GEO Group - kompania e dytë më e madhe private e burgjeve në botë.
Specialiteti i kompanisë janë objektet e sigurta – burgjet (maksimumi, i mesëm dhe minimal), qendrat e përpunimit, si dhe qendrat e ‘korrigjimeve në komunitet’ dhe objektet e shëndetit mendor dhe të trajtimit rezidencial – të gjitha këto që ajo i zotëron, i jep me qira dhe i operon. Kompania ofron gjithashtu shërbime monitorimi lider në industri, si dhe shërbime rehabilitimi dhe riintegrimi pas lëshimit.
Nga fundi i vitit të kaluar, GEO ofroi shërbime mbikëqyrjeje nga komuniteti për mbi 250,000 shkelës dhe të pandehur në procedurë paraprake, duke përfshirë mbi 150,000 njerëz duke përdorur një sërë mjetesh teknologjike si radio frekuenca, GPS dhe pajisjet e monitorimit të alkoolit.
Në deklaratën e fundit financiare, për tremujorin e tretë, kompania gjeneroi të ardhura prej 3 milionë dollarë, duke arritur në ~616.7% rritje nga viti në vit dhe duke mposhtur thirrjen e Rrugës me 11 milionë dollarë. AFFO (fondet e rregulluara nga operacionet), arriti në 10.85 dollarë, shumë përpara parashikimit prej 0.60 dollarësh. Për perspektivën, kompania rriti parashikimin e saj për të ardhurat vjetore nga 0.33 miliardë dollarë të mëparshëm në afërsisht 2.35 miliardë dollarë.
Duke parë aktivitetin e Burry-t, në tremujorin e tretë ai rriti ndjeshëm aksionet e tij në kompani – me mbi 300%. Burry bleu 1,517,790 aksione, aktualisht me vlerë pak më pak se 18 milionë dollarë.
Burry nuk është i vetmi që përcjell besim. Skanimi i printimit të Q3, analist Noble Joe Gomes përshëndet performancën e kompanisë.
"GEO Group vazhdon të përmbushë ose tejkalojë udhëzimet për pothuajse të gjitha masat kryesore financiare," shkroi Gomes. “Performanca e vazhdueshme e fortë nga njësitë e biznesit rezultoi në një nga normat më të larta tremujore për të ardhurat kryesore dhe një normë të re tremujore të lartë të të gjitha kohërave për EBITDA të rregulluar. Ne besojmë se kjo performancë financiare, përballë përfundimeve të kontratave dhe një mjedisi të përgjithshëm sfidues operativ, flet për fuqinë e segmenteve të larmishme të biznesit të Kompanisë.”
"Ne vazhdojmë të besojmë se aksionet e GEO përfaqësojnë një situatë të favorshme rreziku / shpërblimi," përmblodhi Gomes.
Tregu i ariut, ju thoni? Jo për këtë aksion. Aksionet janë rritur me 53% nga viti në ditë. Megjithatë, objektivi i çmimit prej 15 dollarësh të Gomes krijon hapësirë për fitime shtesë prej 26% në vitin e ardhshëm. Për këtë qëllim, analisti u jep aksioneve GEO një vlerësim më të mirë (dmth. Blej). (Për të parë rekordin e Gomes, Kliko këtu)
Kështu bën edhe i vetmi analist tjetër që aktualisht ndjek progresin e kësaj kompanie. Të kombinuara, aksioni pretendon një vlerësim të konsensusit të Blerjes së Mesme, të mbështetur nga një objektiv mesatar prej 14.50 dollarësh. Kjo shifër nënkupton mbiçmim njëvjeçar të aksionit prej ~26%. (Shihni parashikimin e aksioneve GEO në TipRanks)
CoreCivic Inc. (CXW)
Duket sikur po shfaqet një model për atë që Burry mendon se përfaqëson zgjedhje të shëndosha investimi për t'u mbrojtur kundër një recesioni të rëndë. CoreCivic është një kompani tjetër që operon në biznesin privat të burgjeve dhe qendrave të paraburgimit.
Duke parë vitin 2021, CoreCivic veproi si pronar dhe menaxher i 46 objekteve korrektuese dhe të paraburgimit, 26 qendrave rezidenciale të rihyrjes dhe zotëronte 10 prona me qira palëve të treta. Nuk janë të panjohura me polemikat që rrethojnë industrinë e burgjeve private (marrja e stafit nën standard, duke e tepruar në frontin e lobimit), e njohur më parë si Korporata e Korrigjimeve të Amerikës (CCA), kompania e riemërtuar në CoreCivic në tetor 2016.
CoreCivic publikoi rezultatet e tij të tremujorit të tretë në fillim të nëntorit. Top-line tregoi 3 milionë dollarë, që përfaqësonte një rënie modeste prej 464.2% nga e njëjta periudhë e vitit të kaluar. FFO-ja e rregulluar e kompanisë prej 1.5 dollarë për aksion gjithashtu rezultoi larg vlerësimeve të konsensusit për 0.29 dollarë për aksion.
Megjithatë, Burry duhet të jetë i impresionuar me kompaninë. Ai bleu 724,895 aksione të CXW në tremujorin e tretë, duke arritur në një pozicion të ri. Këto tani kanë vlerë mbi 3 milionë dollarë.
Duke i bërë jehonë ndjenjës së Burry-t, të Wedbush-it Jay McCanless është një fans i CXW dhe shpjegon pse ai mendon se printimi Q3 doli pak i butë. McCanless gjithashtu parashtron tezën bullish për kompaninë.
“Tregu i punës mbetet i ngushtë për CXW dhe kompanisë i është dashur të paguajë më shumë se nivelet normale të bonuseve dhe pagesave nxitëse në mënyrë që të mbajë stafin,” shkroi McCanless. “Megjithatë, ne besojmë se një pjesë e këtij shpenzimi në rritje është i përkohshëm në natyrë dhe se tregu i punës duhet të lehtësohet me kalimin e kohës, veçanërisht nëse do të shkojmë në një recesion më të theksuar. Ne parashikojmë që ky shpenzim paraprak përfundimisht të kompensohet nga të ardhurat e rritura pasi normat e banimit priren drejt niveleve para pandemisë me kalimin e kohës. Kompania uli bilancin e përgjithshëm të borxhit të saj neto me 109.1 milionë dollarë në tremujor, i cili përfshinte riblerje oportuniste të tregut të hapur duke pasur parasysh tregjet e shqetësuara të obligacioneve.
Për këtë qëllim, McCanless vlerëson se CXW ndan një performancë më të mirë (dmth. Blej), ndërsa objektivi i çmimit prej 15 dollarësh sugjeron që aksionet do të rriten ~18% gjatë muajve të ardhshëm. (Për të parë rekordin e McCanless, Kliko këtu)
Vetëm një analist tjetër ka hyrë së fundmi me një rishikim të CXW dhe ata janë gjithashtu pozitivë, duke i siguruar aksioneve një vlerësim konsensusi për Blerje të Moderuara. (Shihni parashikimin e aksioneve të CXW në TipRanks)
Për të gjetur ide të mira për tregtimin e aksioneve me vlerësime tërheqëse, vizitoni TipRanks ' Stoqet më të mira për të blerë, një mjet i nisur rishtazi që bashkon të gjitha njohuritë e kapitalit të TipRanks.
Përgjegjësia: Mendimet e shprehura në këtë artikull janë vetëm ato të analistit të paraqitur. Përmbajtja ka për qëllim të përdoret vetëm për qëllime informative. Veryshtë shumë e rëndësishme të bëni analizën tuaj para se të bëni ndonjë investim.
Burimi: https://finance.yahoo.com/news/michael-burry-sees-recession-looming-150802778.html