Çfarë është Protokolli Balancer? Gjithçka që duhet të dini

Balancer është një nga krijuesit e automatizuar të tregut (AMM) dhe shkëmbimet më të decentralizuara në rrjetin Ethereum. Ai i lejon përdoruesit të shkëmbejnë menjëherë argumentet dhe të fitojnë tarifa kur ofrojnë likuiditet në pishina të ndryshme.

Balancer konkurron me platforma të tjera të tilla si ERC20 Pa pagesë dhe SushiSwap. Ajo ka avantazhet dhe disavantazhet e saj.

Më poshtë synon t'u përgjigjet pyetjeve në lidhje me Balancer, të ekzaminojë veçoritë kryesore, mbështetjen e klientit, garancitë e sigurisë, e kështu me radhë.

Protokolli i Balancuesit

Me përdorimin e grupeve të likuiditetit, kjo platformë AMM lejon përdoruesit të shkëmbejnë aktivet e tyre ERC-20 pa pasur nevojë për një entitet ose autoritet të centralizuar. Përdoruesit e balancuesit mund të fitojnë gjithashtu një pjesë të tarifave të tregtimit pasi ato ofrojnë likuiditet.

Për të rritur likuiditetin në Protokollin Balancer, platforma ofron disa stimuj për përdoruesit. Ajo që e veçon atë nga disa prej armëve të mëdha në hapësirën e protokollit AMM është se ajo shkon aq larg sa u ofron përdoruesve mjaft fleksibilitet për të krijuar pishinat e tyre private të likuiditetit.

Përdoruesit në fund të fundit mund të krijojnë pishina duke përdorur dy ose më shumë asete kripto sipas zgjedhjes së tyre. Ashtu si prodhuesit e tjerë të shquar të automatizuar të tregut, Balancer i drejton tregtitë e tij përmes çdo grupi likuiditeti të nevojshëm për të siguruar tarifat më të mira për përdoruesit.

Tre demografitë kryesore të përdoruesve në Balancer përfshijnë tregtarët, investitorët, kontratat inteligjente, ofruesit e likuiditetit dhe arbitrat (ata përfitojnë nga shpërndarja e çmimeve të ndryshme nëpër platforma.)

Pro:

• Plotësisht i decentralizuar dhe pa leje
• Pishinat e likuiditetit janë të hapura për këdo
• AMM të personalizueshme

Cons:

• I kufizuar vetëm në ERC-20 Tokens
• Asnjë aplikacion celular nuk është i disponueshëm
• Tarifat e larta të gazit
• Jo miqësore për fillestarët
• DEX i parregulluar

Çfarë është Balancer?

Balancer është një shkëmbim i decentralizuar i bazuar në Ethereum dhe një nga krijuesit kryesorë të automatizuar të tregut (AMM) në botën e kriptomonedhave. Ai funksionon në rrjetin kryesor Ethereum dhe i lejon përdoruesit të përfitojnë nga disa veçori për të krijuar produkte DeFi.

U lançua në vitin 2019 nga themeluesit e Balancer Labs - Mike McDonald dhe Fernando Martinelli. Të dy bashkëthemeluesit janë kontribues veteranë në industrinë e kriptove dhe kanë bashkëpunuar duke punuar në blloqe të tjera dhe projekte DeFi.

Zhvillimi i Balancer filloi në vitin 2018 me lëshimin e tij prej bronzi. Pjesa tjetër e tre fazave doli drejtpërdrejt në 2020. Publikimi i bronzit pasoi një raund financimi në mars 2020, me Balancer që grumbulloi 3 milionë dollarë.

Në vitet e mëparshme të lançimit të Balancer, u grumbulluan rreth 100 milionë tokena BAL (tokeni i shërbimeve të Balancer). Protokolli lëshoi ​​75% të tyre për minatorët dhe shpërndau 25% midis zhvilluesve dhe aksionarëve të tij. Në këtë proces, ajo shiti 5 milionë token për publikun.

Produktet dhe veçoritë e balancuesit

Bursa e Balancit

Balancer lejon përdoruesit të tregtojnë me çmime optimale. Protokolli inkurajon tregtimin efikas nëpërmjet bashkimit të likuiditetit me burime të shumta nga portofolet e investitorëve duke përdorur funksionin e tij Smart Order Routing për të gjetur çmimet më të mira për tregtarët.

Përdoruesit mund të shkëmbejnë çdo kombinim të argumenteve ERC-20 në Balancer dhe të kenë akses në çmimet inteligjente, mbrojtjen MEV dhe subvencionet/optimizimet e gazit.

Aplikacioni i Tregtisë

Për të filluar përdorimin e aplikacionit Tregtar të protokollit, për të blerë dhe shitur ose ruajtur kriptovalutat, përdoruesit duhet vetëm të krijojnë një portofolin e vetëkujdesit.

Shenja BAL

Sigurimi i likuiditetit ose tregtimi në Protokollin e Balancerit i fiton përdoruesit tokenat BAL.

Shenjat BAL janë të pretendueshme dhe përdoret për të marrë pjesë në protokollet e qeverisjes së Balancerit. Në atë rast, ofruesve të likuiditetit u caktohen të drejta votimi në varësi të përqindjes së argumenteve që ata mbajnë ose aksioneve në grup.

Pishinat e Balancuesit

Balancer Pools drejtojnë kontrata të zgjuara dhe ruajnë vlerën duke pasur dy ose më shumë argumente ERC-20. Çdo shenjë ka peshën e vet dhe përdoruesit mund t'i tregtojnë ato me tokena të tjerë brenda atij grupi. Kontratat inteligjente rregullojnë grupin për të ruajtur një vlerë proporcionale dhe të barabartë të likuiditetit në të.

Duke vepruar kështu, vlera e secilit token është në përpjesëtim me vlerën e likuiditetit në të gjithë grupin. Pronarët e pishinës marrin tarifa nga tregtitë që ndodhin brenda pishinës. Protokolli ofron dy lloje kryesore të pishinave:

• Pishina Publike: Këto pishina lejojnë këdo që të sigurojë likuiditet për Balancer duke shtuar asete dixhitale. Krijuesit mund të vendosin parametrat e pishinave publike përpara nisjes, dhe këta parametra nuk mund të ndryshohen as prej tyre. Pishinat Publike janë jetike për investitorët në shkallë të vogël që preferojnë të fitojnë tarifa nga pronat e tyre.
• Pishina private: Këtu, vetëm krijuesi mund të shtojë një aktiv ose ta tërheqë atë. Krijuesi mund të rregullojë gjithashtu parametrat e grupit, duke përfshirë peshimet, aktivet e pranueshme dhe tarifat. Pishinat private janë të shkëlqyera për menaxherët e aseteve që zotërojnë portofol të mëdhenj dhe preferojnë të fitojnë tarifa për asete specifike dixhitale.

Dizajni i hapur i Balancer lejon këdo që të krijojë llojin e pishinës së tij ndërsa zgjedh midis funksioneve të ndryshme dhe opsioneve fleksibël të çmimeve.

Më poshtë janë disa shembuj të shumë zgjedhjeve të pishinave të disponueshme për kombinime të ndryshme shenjash.

• Pishina të qëndrueshme: Pishinat e qëndrueshme janë të përshtatshme për token me lidhje të buta me një koeficient të lartë korrelacioni si DAI/USDC/USDT.
• Pishina me peshë: Pishinat e peshuara janë krijuar për përdorim të gjerë, duke përfshirë disa argumente që nuk kanë një lidhje çmimi si DAI/WETH.
• MetaStable Pools: Këto janë krijuar për të mbështetur argumentet jo të lidhur që ruajnë korrelacionin. Shenja të tilla, megjithatë, mund të ndryshojnë me kalimin e kohës dhe një shembull i mirë është një derivat.
• Pishina të menaxhuara: Këto janë ndërtuar për të ofruar fleksibilitet maksimal dhe solid të nevojshëm për menaxhimin e fondeve dinamike.
• Likuiditeti Bootstrapping Pools: Këto grupe janë të dobishme për modifikimin e likuiditetit të një token në një tjetër.

Kasaforte

Kasaforta është komponenti qendror i Balancer. Është një kontratë inteligjente që kontrollon dhe ruan të gjitha argumentet në çdo pishinë Balancer. Përveçse është një pjesë e rëndësishme e ekosistemit, kasaforta shërben si një portë përmes së cilës përdoruesit kryejnë shumicën e operacioneve si bashkimet, shkëmbimet dhe daljet.

Menaxhimi i tokenit dhe kontabiliteti janë të ndara nga logjika e grupit në Vault. Kërkesat e balancuesit Kontratat e grupit bëhen më të lehta pasi ato nuk kanë nevojë të menaxhojnë aktivet në mënyrë aktive dhe të llogarisin vetëm daljet, shkëmbimet dhe bashkimet.

Ruteri i porosisë inteligjente (SOR)

Ruteri Smart Order Balancer i ndihmon tregtarët e tij të gjejnë çmimin më të mirë të mundshëm. Ai identifikon tregtitë më të mira për një grup specifik të shenjave të prodhimit dhe hyrjes nëse ato janë një shkëmbim i drejtpërdrejtë në një grup ose një përzierje transaksionesh në disa grupe.

Ruteri Smart Order rritet me zgjerimin e diversitetit të Balancer Pools, dhe ai vazhdon të rritet me futjen e llojeve shtesë të pishinave me matematikë të ndryshme. Kjo do të thotë se grupet e ekosistemit Balancer mund të kryejnë të gjitha tregti.

Gjithashtu, duke u integruar dhe lidhur me Ruterin Smart Order, çdo grup i personalizuar në Balancer mund të përdorë veçoritë e likuiditetit të Balancer.

Balancer Gnosis Partnership (BGP)

Në app.balancer.fi, Partneriteti Balancer Gnosis është ndërfaqja e paracaktuar e tregtimit. Ajo punëson Gnosis Solvers dhe Balancer Vault për të kryer tregti në grupe. Tregtarët mund të paraqesin shkëmbime duke përdorur Gnosis Solvers duke nënshkruar një mesazh që fillon një transaksion pa gaz.

Për t'i mbajtur tregtarët të sigurt për Vlerën e Ekstraktueshme të Minatorit ose MEV, Zgjidhësit përputhen me transaksionet duke përdorur likuiditet në zinxhir, duke lehtësuar përfitimin e rastësisë së dëshirave. BGP përdor disa Dexes për të garantuar që tregtarët të marrin gjithmonë çmimet më të mira.

Integrimi solid i BGP me Balancer's Vault e lejon atë të kryejë marrëveshje të sofistikuara multi-hop me transferime minimale token duke ulur kostot e transaksionit. Ai grupon transaksionet pa gaz, duke siguruar që tregtarët e pasuksesshëm të mos çojnë në një humbje tarife.

Si të hapni një llogari balancuesi

Fillimi me Balancer është i thjeshtë. UX e platformës e bën aksesin dhe navigimin pa probleme, duke ofruar mjete të dobishme dhe të vendosura mirë për të tregtuar, investuar dhe tërhequr argumentet.

Tregtarët dhe menaxherët e portofolit mund të përdorin produktet dhe veçoritë unike të Balancer për të investuar ose ndërtuar në platformë për të krijuar lloje të reja inovative të aplikacioneve financiare të decentralizuara (dApps).

Në këndin e sipërm të majtë të Faqja kryesore e balancuesit, përdoruesit do të gjejnë opsione për të përdorur Balancer's Invest App, Trade App ose opsionin Build.

Tarifat dhe komisionet për balancuesin

Në Balancer, çdo pishinë paguan një tarifë të ndryshme. Përveç kësaj, numri i tarifave të ngarkuara mund të varet nga zgjedhja e zhvilluesit të një pishine, dhe disa tarifa mund të variojnë nga 0.0001% në 10%. Le të zbulojmë disa tarifa të zbatueshme për protokollin Balancer.

Tarifat e tregtimit të këmbimit të bilancit

Tarifat e tregtimit janë një pjesë e çdo transaksioni që tregtarët e kriptove paguajnë për të bashkuar LP-të dhe vendosen nga zhvilluesit e grupeve. Me shkëmbimet e centralizuara, përdoruesit ngarkohen me një tarifë marrësi nga marrësit dhe një tarifë krijuesi nga prodhuesit.

Marrësit janë përdorues që heqin likuiditetin nga libri i porosive kur pranojnë porosi të vendosura tashmë. Prodhuesit janë përdoruesit që bëjnë këto porosi.

Një alternativë për ngarkimin e tarifave të veçanta të marrësve dhe prodhuesve është ngarkimi i të njëjtave tarifa fikse për prodhuesit dhe marrësit. Me shkëmbimet e decentralizuara si Balancer, nuk ka tarifa tregtare të disponueshme. Pra, për sa i përket tarifave të tregtimit, Balancer nuk i tarifon përdoruesit.

Tarifat e rrjetit

Tarifat e rrjetit u paguhen minatorëve të veçantë të blockchain ose kriptove dhe nuk janë tarifa që i paguhen shkëmbimit Balancer. Tarifat e rrjetit nuk janë fikse; ato ndryshojnë herë pas here. Shifrat e tyre varen nga presioni në rrjet në çdo kohë të caktuar.

Pajisjet e mbështetura

Balancer nuk ka një aplikacion celular të disponueshëm në Android ose iOS. Sidoqoftë, përdoruesit mund ta ekzekutojnë shkëmbimin në aplikacionin e tij të internetit duke përdorur një telefon celular ose desktop.

Mbështetja e klientit

Përdoruesit mund të bisedojnë me mbështetjen e klientit të Balancer, dhe kjo është një veçori që e veçon atë nga shumë konkurrentë 'të decentralizuar'.

Përveç funksionalitetit të bisedës live në faqen e internetit, përdoruesit janë gjithashtu të lirë të dërgojnë një email tek [email mbrojtur] , ose kontaktoni përmes LinkedIn ose Twitter.

Mbështetja e kriptovalutave

Balancer nuk mbështet argumentet që nuk përputhen me standardin ERC-20, edhe nëse ato përdoren në pishina të caktuara.

Platforma gjithashtu nuk kontrollon argumentet e mbajtura në pishinat Balancer; ato janë kontrata të zgjuara. Për t'u siguruar që shenjat me të meta të njohura nuk përdoren në grupe, grupet e të drejtave të konfigurueshme ose CPR janë vendosur në vend.

Shenja amtare e Balancer është gjithashtu e listuar në disa shkëmbime kriptosh dhe platforma tregtare për transaksione të sigurta. Këto platforma përfshijnë Coinbase, Binance, Kraken, Crypto.com dhe Bithumb.

Siguri

Protokolli Balancer nuk ka çelësa administratori ose dyer të pasme, duke e bërë atë plotësisht të pabesueshëm ku përdoruesit nuk mund të përmirësojnë pishinat e Balancer. Më poshtë janë disa mekanizma sigurie të Balancerit:

• Balancuesi është plotësisht i audituar: Auditimet e balancuesit me Trail of Bits, Certora dhe OpenZeppelin. Ai i nënshtrohet rregullisht më shumë auditimeve për t'u siguruar që plotëson standardet e sigurisë dhe dex.
• Programi i Bug Bounty: Brenda lëshimit të V2 të kontratave të tij bazë, Balancer po ekzekuton një program të vazhdueshëm të shpërblimit të gabimeve. Shuma e shpërblimit të paguar do të varet nga ashpërsia e defektit. Shpërblimet e gabimeve do të zbatohen për kontratat inteligjente të Balancer që janë përgjegjëse për sigurimin e fondeve të protokollit në rrjetin kryesor të Ethereum.

Siç e kemi përmendur, Balancer është pa leje, kështu që gjithmonë ekziston mundësia që shenjat e gabuara ose me qëllim të keq të futen në nivelin e kontratës. Ja cila është përgjigja e Balancer për të gjithë këtë:

• Balancer vazhdon të vlerësojë dhe auditojë protokollin në mënyrë të vazhdueshme.
• Ka shtuar shenjat e tarifës së transferimit në listën e zezë të UI.
• Balancer shtoi gjithashtu dokumentacion shtesë në lidhje me rreziqet që lidhen me mënyrën se si funksionojnë pishinat dhe se si argumentet që njerëzit ndërtojnë me qëllim të keq mund të largojnë fondet nga një pishinë.

The Balancer's Pool Hack

Në janar 2021, një çështje e lejuar një sulmues për të vjedhur para nga dy pishina që përmbajnë tokena me shumë tarifa transferimi. Kjo çështje ndodhi pavarësisht nga kujdesi i shpeshtë i Balancer për pasojat e paparashikuara që rrethojnë ERC-20 me tarifat e transferimit në mosmarrëveshjen e tij, dokumentet dhe kanalet e tjera.

Platforma Balancer është ndërtuar për argumentet në përputhje me ERC-20. Kur këto shenja veprojnë në mënyrë të pazakontë dhe të papritur, gjithmonë do të ketë pasoja negative. Në përfundim të kësaj ngjarjeje, Balancer rimbursoi ofruesit e likuiditetit që humbën fonde.

Përfundim

Balancer është një protokoll i përshtatshëm për investitorët e kriptove që dëshirojnë të shkëmbejnë aktive dixhitale me çmime optimale ose të kenë portofol boshe që dëshirojnë të përdorin.

Pishinat private të likuiditetit në platformë janë veçori të spikatura që menaxherët e portofolit dhe investitorët në shkallë të gjerë mund t'i duken të dobishme. Pishinat me shumë shenja ofrojnë akses në një indeks solid të kriptove që mund të ribalancohen automatikisht.