Goditja e fundit e kriptove të SEC ka goditur shumë shkëmbime të centralizuara (CEX). Ky shqyrtim po i tërheq tregtarët drejt shkëmbimeve të decentralizuara (DEX). Megjithatë, likuiditeti i pamjaftueshëm, humbja e përhershme, funksionet e kufizuara të tregtimit dhe tarifat e larta të gazit mund ta bëjnë të vështirë migrimin e përdoruesve.
Agreguesi i parë i decentralizuar i likuiditetit me librin e porosive dhe mekanizmat AMM është shkëmbimi D5 i bazuar në protokollin Gridex, i cili zgjidh çështjet e DEX duke ofruar tregtim të ngjashëm me CEX.
Rritja e DEX
Në nëntor 2022, kolapsi i FTX dëmtoi masivisht besueshmërinë e CEX-ve. Në të njëjtin muaj, Block raportoi se vëllimi i tregtimit për DEX u rrit 93% në 65 miliardë dollarë.
Projektet e reja DEX me inovacion të fortë teknologjik do të kenë potencial rritjeje më të lartë se lojtarët më të vjetër në tregun e ardhshëm të rritjes (si Uniswap dhe SUSHI). Një i sapoardhur i dukshëm është D5 Exchange.
Qasje me tre drejtime: Grumbullimi i likuiditetit, Modeli Hibrid i Tregtisë, Përvoja përfundimtare e përdoruesit
Pra, megjithë humbjen e tyre të besueshmërisë, pse DEX-të nuk mund t'i mposhtin CEX-ët? Mungesa e likuiditetit, tarifat e gazit dhe humbja e përhershme janë disa çështje që ndikojnë në DEX. D5 Exchange, grumbulluesi i parë që kombinon funksionet e librit të porosive dhe AMM, synon të revolucionarizojë tregtimin e kriptove në zinxhir dhe të përshpejtojë kalimin nga CeFi në DeFi.
Modeli Hibrid i Tregtisë D5 Exchange: AMM + Libri i Porosisë
Shumica e modeleve të ekzekutimit të tregtimit DEX janë ose libri i porosive ose AMM. Të dyja kanë avantazhe dhe disavantazhe.
AMM-të lejojnë tregtimin në tregje jolikuide. Tregtarët mund të mbyllin porositë pa një ndeshje të palës tjetër, duke kursyer gaz dhe duke përfunduar transaksionet në një tregti. Megjithatë, tregtarët e mëdhenj mund të vuajnë nga rrëshqitja, dhe LP-të mund të vuajnë nga humbje të përhershme, grupit i mungon likuiditeti. Produktet DEX të bazuara në AMM përfshijnë Uniswap dhe Balancer.
Një avantazh i librave të porosive është se tregtarët mund të bëjnë porosi limit dhe të presin që ato të ekzekutohen me çmimin më të mirë. Nëse tregu është likuid, tregtimet mund të kryhen shpejt dhe pa rrëshqitje. Ato përdoren zakonisht në CEX dhe për këtë arsye janë të njohura në mesin e tregtarëve të zakonshëm. Një disavantazh është se ata mund të kenë nevojë për porosi të shumta për të përfunduar, që do të thotë kosto të larta të gazit. Projekte të tilla si Injective dhe dYdX përdorin libra të porosive.
D5 Exchange është shkëmbimi i parë që kombinon avantazhet e librave AMM dhe porosive dhe është DEX më likuid dhe dinamik i ekosistemit Ethereum sepse ruteri i tij automatik mund të grumbullojë likuiditet nga DEX të jashtëm si Uniswap (V2+V3) dhe Curve për të arritur likuiditet të brendshëm dhe kursi më i mirë i këmbimit.
GMOB+GPLM: Algoritmi novator i librit të porosive me modele të dyfishta
Protokolli Gridex fuqizon D5 Librat e porosive të shkëmbimit, DEX-i i parë i bazuar në Gridex. Vetëm Gridex ka një libër porosie Ethereum.
Gridex's Grid Maker Order Book (GMOB) është një përmirësim i madh në krahasim me Librin e Porosisë së Kufirit Qendror të platformave të centralizuara (CLOB). CLOB në zinxhir kërkon burime të konsiderueshme. Platformat gjysmë të centralizuara CLOB si dYdX përputhen me transaksionet jashtë zinxhirit dhe sinkronizojnë rezultatet në zinxhir për të zgjidhur këtë problem. Kjo qasje ka rreziqe sistemike dhe shkon kundër DeFi.
Modeli GLOB përdor algoritmin "Grid Price Linear Movement" (GPLM) për të arritur decentralizimin. bazuar në transaksionet L1 – një përmirësim i madh mbi L2 dhe DEX-të jashtë zinxhirit. Niveli i gazit i Gridex Protocol përputhet me CFMM, ndërsa algoritmi GPLM nuk ndikon në efikasitetin e shlyerjes së transaksionit ose kostot e përdoruesit. Niveli i gazit i Gridex Protocol është i krahasueshëm ose më i ulët se ai i Uniswap, i cili përdor mekanizmin AMM.
GMOB dhe GPLM lejojnë D5 Exchange të ofrojë një përvojë revolucionare tregtare në zinxhir. Me këtë risi, Protokolli Gridex është gati të udhëheqë tregun e decentralizuar të librit të porosive.
Porositë e krijuesit përdoren në Gridex, duke i lejuar tregtarët të blejnë dhe shesin porosi mbi dhe nën çmimin e tregut. Gjithashtu, porositë e prodhuesit mund të bëhen me çmimin aktual dhe nëse çmimi i tregut ndryshon, ato mund të plotësohen. Vetëm kur porositë e prodhuesit vendosen me çmimin e ofertës/kërkimit, ato mund të ndryshojnë pak nga pritjet e tregtarëve, por ndikimi është i papërfillshëm.
Përdorshmëria përfundimtare
Dizajni UX i D5 Exchange është i krahasueshëm me CEX; i qetë, por me kuleta lidhëse që i lejon përdoruesit të tregtojnë menjëherë dhe zero rrëshqitje të transaksioneve.
Mekanizmi Grid i D5 Exchange i ndan rrjetet në tre lloje bazuar në shkallëzimin e diapazonit të çmimeve: 0.01%, 0.05% dhe 0.3%, të përshtatshme për tokena të ndryshëm. Çiftet e tregtimit të monedhave të qëndrueshme kanë paqëndrueshmëri të ulët, kështu që një rrjet më i hollë përshpejton ekzekutimin. Për të maksimizuar të ardhurat nga tarifat e transaksionit, porositë e Maker për çiftet tregtare me paqëndrueshmëri të lartë duhet të përdorin rrjete më të trashë. Tregu do të sugjerojë rrjete për porositë. Anulimi i porosive ndihmon në riorganizimin e likuiditetit dhe shmangien e humbjeve afatshkurtra. Exchange D5 optimizon ekzekutimin e porosive dhe të ardhurat nga tarifat e transaksionit.
Listimi GDX
Monedha amtare e Gridex, GDX, u rendit zyrtarisht në D5 Exchange, protokolli i parë i tregtimit në zinxhir për ekosistemin Ethereum, më 15 mars. Sipas të dhënave të CoinMarketCap, çmimi i GDX u rrit në 1.97 dollarë në kulmin e tij, një rritje prej mbi 1,000% nga çmimi i listimit prej 0.16 dollarësh. Për më tepër, sipas të dhënave nga Abiscan, mbi 10,700 adresa të portofolit zotërojnë disa GDX. Për të lehtësuar tregtimin në D5 Exchange, Gridex ka lançuar çifte tregtare si GDX/USDT, GDX/USDC dhe GDX/GMX.
Me një furnizim maksimal prej 200 milionë, 30% e GDX është lënë mënjanë për zhvillimin dhe promovimin e projektit, kontribuesit kryesorë dhe investitorët e hershëm. 70% tjetër është lënë mënjanë për shpërndarjen në komunitet, e cila përfshin airdrops, stimuj PoS dhe çmime të prodhuesve. Fushata e shpërblimeve të prodhuesit filloi në Arbitrum One në çiftin tregtar GDX/ETH (0.05% rrjet) më 15 mars 2023. Grupi i përgjithshëm i çmimeve për fushatën e shpërblimeve të krijuesit është 54 milionë GDX.
Përfundim
Si përfundim, qasja e menduar përpara e D5 Exchange për kombinimin e modeleve AMM dhe librit të porosive do të ndihmojë industrinë DEX të rritet. Shkëmbimi D5 nuk zgjidh të gjitha çështjet e industrisë DEX, kështu që ndërtuesit e industrisë duhet të punojnë së bashku. D5 Exchange dhe Gridex Protocol, liderë në industrinë DEX, po zhvillojnë DeFi së bashku.
Faqja e internetit: https://www.d5.xyz/
mosmarrëveshje: https://discord.com/invite/Wcx79YhSq2
Twitter: https://twitter.com/d5exchange
Fushata e shpërblimeve të GDX Maker: https://rewards.gdx.org/
Përgjegjësia: Ky është një post i paguar dhe nuk duhet të trajtohet si lajm / këshillë.
Burimi: https://ambcrypto.com/d5-exchange-solving-dex-issues-with-gridex-protocol/