Inflacioni u bë kryefjalë në pjesën më të madhe të vitit të kaluar, për të gjitha arsyet më të këqija: ai ishte shumë i lartë, arriti kulmin mbi 9% në qershor dhe presionet inflacioniste u ulën fort në tregjet e aksioneve. Fed rriti normat e interesit në nivelin e tyre më të lartë në më shumë se një dekadë, duke rrezikuar recesionin për të luftuar rritjen e çmimeve.
Sot, inflacioni është ende në krye të lajmeve, megjithëse tonet kanë ndryshuar. Norma vjetore është në prirje rënëse; shifra e dhjetorit rezultoi 6.5% nga viti në vit. Ndërsa ky është një lajm i mirë, disa dyshime mbeten.
“Në fund të vitit 2022, inflacioni i çmimeve të qëndrueshme si mësimet e violinës, tarifat e veterinerëve, riparimet e makinave dhe shërbime të tjera të ofruara nga bizneset e vogla dhe sipërmarrësit individualë, ishte ende duke u përshpejtuar në fund të vitit 2024 – dhe kjo ngjitje mund të bëjë që inflacioni të rimëkëmbet më vonë këtë vit ose në XNUMX. rritja kthehet në rrugën e duhur,” tha në një shënim të fundit kryeekonomisti i Comerica Bank, Bill Adams.
Një rikthim i mundshëm i ritmit të inflacionit sugjeron menjëherë lëvizje mbrojtëse të portofolit për investitorët me pakicë, veçanërisht në stoqet e dividendit. Këto aksione që gjenerojnë të ardhura ofrojnë një farë shkalle mbrojtjeje kundër inflacionit dhe amortizimit të aksioneve duke siguruar një rrjedhë të qëndrueshme të ardhurash.
Përkundrejt këtij sfondi, disa analistë të Wall Street-it i kanë dhënë dorën e madhe dy aksioneve dividentë që japin 7%, ose edhe më mirë. Duke hapur bazën e të dhënave TipRanks, ne shqyrtuam detajet pas këtyre dyve për të zbuluar se çfarë tjetër i bën ata blerje bindëse.
Partnerët e produkteve të ndërmarrjes (EPD)
Ne do të fillojmë me një kompani energjie të mesme, Enterprise Products Partners. Rrjeti i aseteve të transportit dhe depozitimit të ndërmarrjes lidh puset me klientët në sektorin e hidrokarbureve; Puna kryesore e kompanisë është lëvizja e naftës së papërpunuar, produkteve të rafinuara, gazit natyror dhe lëngjeve të gazit natyror atje ku nevojiten. Ndërmarrja ka një rrjet asetesh, duke përfshirë tubacione, cisterna hekurudhore dhe rrugore, si dhe maune, si dhe rafineri, fabrika përpunimi, pika terminale dhe ferma tankesh. Këto rrjete janë të përqendruara në brigjet e Teksasit dhe Luizianës, por shtrihen deri në Luginën e Misisipit dhe në Malet Shkëmbore, në Juglindje dhe në rajonet e Appalachia dhe Liqeneve të Mëdha.
Sektori i hidrokarbureve ka marrë një nxitje nga rritja e çmimeve gjatë 18 muajve të fundit, mbështetur nga fakti se bota jonë moderne thjesht nuk mund të bëjë pa karburant - dhe kështu konsumatorët nuk mund të bëjnë shkurtime të konsiderueshme në përdorim. Si rezultat, ndërsa S&P 500 ka treguar një rënie prej 11% në 12 muajt e fundit, aksionet e EPD janë rritur me rreth 14% në të njëjtën periudhë. Ky fitim ka ardhur së bashku me një tendencë të ngjashme të rritjes së të ardhurave dhe fitimeve.
Kompania do të raportojë rezultatet tremujore më 1 shkurt, për tremujorin e katërt dhe për vitin e plotë 4; por ne mund të shikojmë prapa në Q2022 për të marrë një ide të figurës. Linja kryesore e tremujorit të tretë ishte 3 miliardë dollarë, nga 15.5 miliardë dollarë në tremujorin e vitit të kaluar. Me interes të veçantë për investitorët e dividentëve, të ardhurat neto që i atribuohen aksionerëve arritën në 10.8 miliardë dollarë, nga 1.4 miliardë dollarë një vit më parë. Në terma EPS, kjo ishte 1.2 cent për aksion të holluar, një fitim prej 62% në vit.
Kompania deklaroi pagesën e radhës të dividendit, për tremujorin e katërt të 4-të, më 22 janar, me 5 cent për aksion të përbashkët. Kjo pagesë do të bëhet më 49 shkurt. Pagesa vjetore, prej 14 dollarësh, jep një yield prej 1.96%, më shumë se 7.7 herë yield-in mesatar të dividentit që gjendet në tregjet më të gjera – dhe më e rëndësishmja, duke mposhtur inflacionin aktual me më shumë se një pikë të plotë. Ndërmarrja është e përkushtuar të mbajë të besueshme dividentin dhe ka një histori 3 vjeçare të rritjeve të rregullta të dividentit.
Kjo kompani ka rënë në sy të analistes Linda Ezergailis nga TD Securities, e cila shkruan, “Ne besojmë se njësitë e EPD ofrojnë një kombinim të rritjes së vlerës dhe shpërndarjes me një profil të moderuar rreziku, duke pasur parasysh sistemin e integruar të kompanisë të pozicionuar mirë të aseteve, lidhjes, shkallës. , detyrën dhe ekspertizën. Teza jonë përfshin pritshmëritë e njëfarë zgjerimi të vlerësimit pasi investitorët njohin mundësitë e rritjes afatgjatë që EPD ka lidhur me eksportet e saj të lidhura me hidrokarburet në tregjet në rritje, kalimin në një të ardhme energjie me më pak karbon dhe zgjerimin e zinxhirit të vlerës në mundësitë e petrokimikeve të mesme. ”
Duke parë përpara nga pozicioni i saj, Ezergailis vlerëson se EPD ndan një Blerje dhe objektivi i saj i çmimit prej 31 dollarë nënkupton një potencial rritjeje njëvjeçare prej 21%. Bazuar në yield-in aktual të dividentit dhe mbiçmimin e pritshëm të çmimit, stoku ka ~29% profil potencial të kthimit total. (Për të parë rekordin e Ezergailis, Kliko këtu)
Disa aksione fitojnë dashurinë e tyre nga Wall Street - dhe EPD, me 11 vlerësime pozitive që mbështesin një vlerësim unanim të konsensusit për Blerje të Forta, e ka bërë qartë këtë. Aksionet tregtohen për 25.59 dollarë dhe objektivi mesatar i çmimit të tyre prej 31.18 dollarësh tregon hapësirë për vlerësim 17.5% gjatë 12 muajve të ardhshëm. (Shiko Parashikimi i aksioneve të EPD)
Coterra Energy, Inc. (CTRA)
Stoku i dytë në listën tonë, Coterra Energy, ekziston në fushën e kërkimit dhe prodhimit të industrisë së hidrokarbureve - veçanërisht, në fushat e naftës dhe gazit të Amerikës së Veriut. Rrjeti i operacioneve të Coterra-s është në disa nga formacionet më produktive dhe fitimprurëse të Amerikës së Veriut, të tilla si shist argjilor Marcellus të Pensilvanisë, pellgu Permian i Teksasit dhe pellgu Anadarko i Oklahomas. Në përgjithësi, Coterra ka një sipërfaqe prej 600,000 hektarësh dhe mbi 2,891 milion fuçi ekuivalente nafte në rezerva të provuara.
Pozicioni solid i Coterra-s në botën e eksplorimit dhe prodhimit reflektohet në të ardhurat dhe fitimet në rritje të vazhdueshme të kompanisë. Coterra do të raportojë rezultatet e saj të tremujorit të katërt të 4 dhe të vitit të plotë 22 më 2022 shkurt, por tani për tani ne mund të shikojmë rezultatet e publikuara të tremujorit të tretë të 23 për një pamje se si po bën kompania.
Kjo pamje është një nga fitimet e të ardhurave. Të ardhurat arritën në 2.52 miliardë dollarë, krahasuar me vetëm 440 milionë dollarë një vit më parë. Këto të ardhura sollën të ardhura neto prej 1.196 miliardë dollarë, nga 64 milionë dollarë në tremujorin e tretë të 3-të. Fitimet për aksion u rritën nga 21 cent në 16 dollarë në vit. Paratë e gatshme nga operacionet arritën në 1.51 miliardë dollarë në tremujor, me fluks të lirë monetar prej 1.77 miliardë dollarësh. Këto rezultate të shëndosha mbështeteshin në shifra të larta prodhimi, të cilat tejkalonin udhëzimet e publikuara më parë. Prodhimi i naftës në tremujorin e tretë të 1.06-të arriti në 3 MB në ditë, mbi pikën mesatare të udhëzimit, dhe prodhimi i gazit natyror për tremujorin ishte mesatarisht 22 miliardë kub ushqim në ditë, duke mposhtur nivelin e lartë të udhëzimit.
Në frontin e dividentit, Coterra ka njoftuar planet për të kthyer deri në 74% të fluksit të parave të lira të tremujorit të tretë tek aksionerët, me dy të tretat e këtij kthimi të bërë përmes pagesave të dividentëve. Dividenti aktual, i bazës 3 cent plus variablin 15 cent, është i barabartë me 53 cent për aksion të përbashkët; ky divident jep një yield të fuqishëm prej 68%, shumë më lart si yield-et mesatare midis kompanive homologe – dhe mbi normën e inflacionit.
Analisti i Stifel, Derrick Whitfield, ka mbuluar Coterra dhe ai është optimist për besueshmërinë e provuar të kompanisë - dhe planet e ardhshme - në kthimin e kapitalit tek aksionerët.
“Coterra është zotuar për një kthim +50% për aksionerët, duke përjashtuar blerjet e aksioneve. Gjatë dy tremujorëve të fundit, kompania ka kthyer 81% dhe 74% të FCF përmes dividentëve në para dhe riblerjes së aksioneve. Gjatë një takimi të fundit me kompaninë, CEO vuri në dukje se ai dëshiron të dallojë kompaninë në vitin 2023, e cila ne besojmë se mund të jetë në formën e një rritjeje të shëndetshme të dividendit bazë dhe rritjes së kthimit të aksioneve,” vuri në dukje Whitfield.
Këto komente dhe implikimi për vlerën e aksioneve për investitorët e dividentëve, mbështesin vlerësimin e Whitfield's Buy në CTRA dhe objektivi i tij i çmimit, tani në 38 dollarë, sugjeron një fitim prej 54% në horizontin njëvjeçar. (Për të parë rekordin e udhës së Whitfield, Kliko këtu)
Duke parë ndarjen e konsensusit, 6 blerje, 10 mbajtje dhe një shitje e vetme janë publikuar në tre muajt e fundit. Prandaj, CTRA merr një vlerësim konsensusi për Blerje të Moderuara. Bazuar në objektivin mesatar të çmimit prej 31.67 dollarë, aksionet mund të rriten me ~28% në vitin e ardhshëm. (Shiko Parashikimi i aksioneve të CTRA)
Për të gjetur ide të mira për tregtimin e aksioneve me vlerësime tërheqëse, vizitoni TipRanks ' Stoqet më të mira për të blerë, një mjet që bashkon të gjitha njohuritë mbi kapitalin e TipRanks.
Mohim përgjegjësie: Mendimet e shprehura në këtë artikull janë vetëm ato të analistëve të paraqitur. Përmbajtja ka për qëllim të përdoret vetëm për qëllime informative. Veryshtë shumë e rëndësishme të bëni analizën tuaj para se të bëni ndonjë investim.
Burimi: https://finance.yahoo.com/news/seeking-least-7-dividend-yield-012839817.html