Investime Industriale: 3 Industrialë me yield-e 3% ose më të larta të dividentit

Industritë ofrojnë një burim të mirë të rritjes afatgjatë të dividentëve dhe ofrojnë një numër çuditërisht të madh aksionesh me histori shumë të gjata të rritjes së dividentëve. Në fakt, 13 nga 65 Aristokratët e Dividendit — Aksionet që kanë rritur dividentët e tyre për 25 e më shumë vite rresht — vijnë nga sektori i industrisë.

Këtu janë tre aksione industriale që kanë rritur dividentët e tyre për të paktën 25 vjet rresht dhe kanë aftësinë për të prodhuar rritje afatgjatë gjatë ciklit të plotë ekonomik:

Qëndroni të ngjitur në 3M Co.

3 milion (MMM) ka rritur dividentin e saj për mbi 60 vjet rresht. 3M shet më shumë se 60,000 produkte që përdoren çdo ditë në shtëpi, spitale, ndërtesa zyra dhe shkolla në mbarë botën. Ajo ka rreth 95,000 punonjës dhe u shërben klientëve në më shumë se 200 vende. Nga tremujori i dytë i 2019, 3M tani përbëhet nga katër divizione të veçanta: Siguria dhe Industriale, Kujdesi Shëndetësor, Transporti dhe Elektronika dhe Konsumatori.

Rritja e saj afatgjatë është mbështetur edhe nga avantazhet konkurruese të kompanisë. Inovacioni i 3M është një nga avantazhet më të mëdha konkurruese të kompanisë. Kompania synon shpenzimet e kërkimit dhe zhvillimit të barazvlefshëm me 6% të shitjeve (rreth 2 miliardë dollarë në vit) për të krijuar produkte të reja për të përmbushur kërkesat e konsumatorëve. Ky shpenzim ka rezultuar të jetë i dobishëm për kompaninë pasi 30% e shitjeve gjatë vitit të kaluar fiskal ishin nga produkte që nuk ekzistonin pesë vjet më parë. Angazhimi i 3M për zhvillimin e produkteve inovative ka çuar në një portofol prej më shumë se 100,000 patentash.

3M raportoi rezultatet e fitimeve të tremujorit të dytë në fillim të këtij muaji, duke treguar se të ardhurat u ulën me 2.8% në 8.7 miliardë dollarë, por ishin në përputhje me pritjet. EPS e rregulluar prej 2.48 dollarë krahasuar me 2.59 dollarë në vitin e kaluar, por ishte 0.04 dollarë mbi vlerësimet.

Rritja organike për tremujorin ishte 1% për tremujorin. Safety & Industrial pati 0.7% rritje organike pasi ky segment vazhdon të shohë fitime në ngjitësit dhe shiritat industrialë, gërryesit dhe sistemet e maskimit, megjithëse siguria personale ra përsëri. Transporti & Electronics u përmirësuan 0.5% pasi materialet e avancuara, zgjidhjet komerciale dhe prodhuesit e pajisjeve origjinale të automobilave ishin më të larta për tremujorin.

Transporti dhe Siguria ranë nga viti në vit. Kujdesi shëndetësor u rrit 4.4% për shkak të fuqisë në shkencat e ndarjes dhe pastrimit, sistemet e informacionit shëndetësor, zgjidhjet mjekësore dhe kujdesin oral. Të ardhurat nga siguria ushqimore kanë qenë të pandryshuara, ndërsa Konsumatorët kanë rënë me 2.5%. 3M tha në fillim të javës ajo do të planifikojë të spin off kujdesin e saj shëndetësor biznes në një shoqëri të veçantë të tregtuar publikisht. 

3M siguroi një perspektivë të përditësuar për vitin 2022, me kompaninë që tani pret EPS të rregulluar prej 10.30 deri në 10.80 dollarë për vitin, nga 10.75 dollarë në 11.25 dollarë më parë. Megjithatë, 3M duhet të mbetet shumë fitimprurëse edhe në mjedisin e vështirë ekonomik. Kjo është ajo që i ka lejuar 3M të rrisë dividentin e saj për kaq shumë vite. Aksionet aktualisht japin 4.2%.

Mjetet për punën: Stanley Black & Decker 

Stanley Black & Decker (SWK) është një lider botëror në veglat e energjisë, veglat e dorës dhe sendet e ngjashme. Kompania mban pozicionin më të lartë global në shitjet e veglave dhe magazinimit. Stanley Black & Decker është i dyti në botë në fushën e sigurisë elektronike komerciale dhe fiksimit të projektuar.

Kompania humbi vlerësimet për tremujorin e dytë. Të ardhurat prej 4.39 miliardë dollarësh për tremujorin e dytë humbën pritjet me 350 milionë dollarë. Megjithatë, të ardhurat u rritën me 16% për tremujorin. EPS e rregulluar prej 1.77 dollarësh u mungua nga 0.36 dollarë për aksion. Plus, kompania uli udhëzimet e saj për të gjithë vitin, duke pritur tani EPS të rregulluar në një interval prej 5.00-6.00 dollarë për vitin 2022.

Në vazhdim, Stanley Black & Decker duhet të jetë në gjendje t'i rikthehet rritjes së fitimeve. Avantazhi kryesor konkurrues i kompanisë është shkalla e saj globale, e cila i lejon asaj të ulë kostot kur ekonomia kthehet. Së bashku me rezultatet financiare të tremujorit të dytë, kompania njoftoi një iniciativë të re globale për reduktimin e kostove, e cila pritet të gjenerojë kursime para taksave prej 1 miliard dollarë deri në fund të 2023 dhe 2 miliardë dollarë brenda 3 viteve.

Ndërsa rezultatet e fundit kanë zhgënjyer investitorët, ne besojmë se aksioni tani është një blerje bindëse për vlerësimin dhe dividentët. Duke qenë se çmimi i aksionit ka rënë me 48% nga viti në ditë, investitorët kanë tani mundësinë për të blerë këtë lider global për një çmim prej 17.5 dhe një yield dividenti prej 3.4%. P/E është shumë më e ulët se P/E mesatare e aksioneve gjatë dekadës së fundit, ndërsa yield-i i dividentit është afër nivelit të lartë 10-vjeçar.

Raporti i pagesës së dividentit pritet të jetë nën 60% në mes të diapazonit të ri udhëzues. Kjo tregon se dividenti është i sigurt, edhe me udhëzime të reduktuara për këtë vit. Ndërkohë, kompania vazhdon të rrisë dividentin çdo vit, siç ka bërë për mbi 50 vite rresht.

Njihuni me Matthews International

Korporata Ndërkombëtare Matthews (MATW) ofron shërbime markash, produkte memorializimi dhe teknologji industriale në shkallë globale. Tre segmentet e biznesit të kompanisë janë të larmishëm. Segmenti SGK Brand Solutions është gjeneratori kryesor i shitjeve të Matthews dhe ofron shërbime të zhvillimit të markës, pajisje printimi, shërbime të dizajnit krijues dhe mjete ngulitjeje për mallrat dhe industritë e paketimit të paketuara nga konsumatorët. Segmenti i Memorialization shet produkte përkujtimore, arkivole dhe pajisje për djegie në industritë e shtëpive funerale. Segmenti i teknologjive industriale është më i vogël se dy bizneset e tjera dhe dizajnon, prodhon dhe shpërndan markimin, kodimin dhe teknologjitë dhe zgjidhjet e automatizimit industrial.

Kompania shënoi një goditje të dyfishtë për tremujorin e dytë. Të ardhurat prej 421.7 milion dollarë i kaluan pritshmëritë me 1.9 milion dollarë, ndërsa EPS e rregulluar prej 0.58 dollarë mundi me dy cent për aksion.

Në vazhdim, katalizatorët kryesorë të rritjes së EPS të Matthews International janë blerjet dhe reduktimet e kostos. Kompania është në kërkim të mundësive plotësuese të blerjes, të cilat mund të zgjerojnë aftësitë e saj në bizneset ekzistuese ose të zgjerojnë korporatën edhe më tej gjeografikisht. Matthews synon të arrijë kthim vjetor afatgjatë mbi kapitalin e investuar prej të paktën 12% në këto blerje. Reduktimet e vazhdueshme të borxhit do të zvogëlojnë shpenzimet e interesit dhe Matthews International po punon për përmirësimet e strukturës së kostos. Kompania është gjithashtu e angazhuar për të riblerë aksionet në mënyrë oportuniste me fluks monetar të tepërt.

Raporti i pagesës së dividentit për Matthews International ka qenë shumë konservator dhe pritet të arrijë në 29% për këtë vit. Kjo nënkupton një pagesë shumë të sigurt. Kompania ka një avantazh konkurrues në atë që është e larmishme në mënyrë unike në bizneset e saj, gjë që i lejon asaj të përballet me stuhi të ndryshme në një bazë të konsoliduar. Matthews International gjithashtu diferencohet duke ofruar një gamë të gjerë shërbimesh në shkallë globale ku mund të fitojë pjesë tregu në një industri të fragmentuar.

Matthews International ka rritur dividentin e saj për 28 vite radhazi, ndërkohë që aksionet kanë yield-e 3.1%. (Shënim: MATW teknikisht nuk është në një Aristokrat, sepse nuk plotëson kërkesat minimale të kapitalit të tregut, por ka rritur dividentët e saj për më shumë se një çerek shekulli.)