Elon Musk dëshiron që Fed të 'ulë menjëherë normat e interesit' - por Jerome Powell tha vetëm se inflacioni 'mbetet shumë i lartë'. Këtu janë 3 sektorë për sigurinë nëse kostot vazhdojnë të rriten

Është e vështirë të thuhet se sa efektive ka qenë politika monetare shtrënguese e Rezervës Federale të SHBA në zbutjen e inflacionit. Por një gjë është e sigurt: kostot më të larta të huamarrjes nuk sjellin mirë për ekonominë.

Çuditërisht, ekspertët – duke përfshirë CEO të Tesla dhe pronarin e Twitter, Elon Musk – tani po bëjnë thirrje për ulje të tarifave.

“Fed duhet të ulë normat e interesit menjëherë”, thotë Musk në një postim në Twitter. "Ata po e përforcojnë masivisht probabilitetin e një recesioni të rëndë."

Por edhe njeriu më i pasur në botë nuk e merr gjithmonë atë që dëshiron.

Duke folur në Institutin Brookings të mërkurën, kryetari i Rezervës Federale, Jerome Powell thotë se inflacioni “mbetet shumë i lartë”.

“Pavarësisht disa zhvillimeve premtuese, ne kemi një rrugë të gjatë për të bërë në rivendosjen e stabilitetit të çmimeve,” vëren ai.

Investitorëve nuk u pëlqen rritja e zgjatur e normave. S&P 500 tashmë ka rënë 15% këtë vit. Por jo të gjitha pasuritë krijohen të barabarta. Disa - si tre të listuara më poshtë - mund të jenë në gjendje të performojnë mirë edhe nëse normat vazhdojnë të rriten.

Mos humbisni

Pasuri e patundshme

Mund të duket kundërintuitive të kesh pasuri të paluajtshme në këtë listë. Kur Fed rrit normat e interesit bazë, normat e hipotekave priren të rriten gjithashtu, kështu që a nuk duhet të jetë e keqe për tregun e pasurive të paluajtshme?

Ndërsa është e vërtetë që pagesat e hipotekave kanë qenë në rritje, pasuritë e paluajtshme në fakt kanë demonstruar qëndrueshmërinë e tyre në kohërat e rritjes së normave të interesit sipas kompanisë së menaxhimit të investimeve Invesco.

"Midis 1978 dhe 2021 ka pasur 10 vite të dallueshme ku norma e Fondeve Federale u rrit," thotë Invesco. “Brenda këtyre 10 viteve të identifikuara, pasuritë e paluajtshme private në SHBA dolën më mirë se aksionet dhe obligacionet shtatë herë dhe pasuritë e paluajtshme publike në SHBA dolën më mirë gjashtë herë.”

Historia vazhdon

Ndihmon gjithashtu që pasuritë e paluajtshme janë një [mbrojtje e njohur kundër inflacionit].

Pse? Sepse ndërsa çmimi i lëndëve të para dhe i punës rritet, pronat e reja janë më të shtrenjta për t'u ndërtuar. Dhe kjo rrit çmimin e pasurive të paluajtshme ekzistuese.

Pronat e zgjedhura mirë mund të ofrojnë më shumë sesa thjesht vlerësim të çmimit. Investitorët gjithashtu fitojnë një rrjedhë të qëndrueshme të të ardhurave nga qiraja.

Por ju nuk keni nevojë të jeni pronar për të [filluar të investoni në pasuri të paluajtshme]. Ka shumë truste investimi në pasuri të paluajtshme (REITs) si dhe platforma crowdfunding që mund t'ju bëjnë të filloni të bëheni një manjat i pasurive të paluajtshme.

Bankat

Shumica e bizneseve kanë frikë nga rritja e normave të interesit. Por për financa të caktuara, si bankat, normat më të larta janë një gjë e mirë.

Bankat japin hua me norma më të larta se sa marrin hua, duke futur në xhep diferencën. Kur normat e interesit rriten, diferenca e asaj se sa fiton një bankë zakonisht zgjerohet.

Gjigantët bankar janë gjithashtu të mirëkapitalizuar tani dhe u kanë kthyer para aksionerëve.

Lexo më shumë: Të rinjtë e pasur amerikanë kanë humbur besimin në tregun e aksioneve – dhe në vend të kësaj po vënë baste për këto asete. Hyni tani për erëra të forta bishti afatgjata

Në korrik, Banka e Amerikës rriti dividentin e saj tremujor me 5% në 22 cent për aksion. Në qershor, Morgan Stanley njoftoi një rritje prej 11% të pagesës së saj tremujore në 0.775 dollarë për aksion – dhe kjo pasi dyfishoi dividentin e saj tremujor në 0.70 dollarë për aksion vitin e kaluar.

Investitorët mund të marrin gjithashtu ekspozim ndaj grupit përmes ETF-ve si SPDR S&P Bank ETF (KBE) dhe Invesco KBW Bank ETF (KBWB).

Prodhimet kryesore të konsumatorit

Normat më të larta të interesit mund të qetësojnë ekonominë kur ajo është shumë e nxehtë. Por ekonomia nuk është shumë e nxehtë dhe shumë kanë frikë se më shumë rritje të normave mund të çojnë në një recesion.

Kjo është arsyeja pse investitorët mund të dëshirojnë të kontrollojnë sektorët që rezistojnë recesionit - si produktet kryesore të konsumatorit.

Produktet kryesore të konsumatorit janë produkte thelbësore si ushqimi dhe pijet, mallrat shtëpiake dhe produktet higjienike.

Ne kemi nevojë për këto gjëra, pavarësisht se si po ecën ekonomia ose cilat janë normat e fondeve federale.

Kur inflacioni rrit kostot e inputeve, kompanitë kryesore të konsumatorit - veçanërisht ato me pozicione të ngulitura në treg - janë në gjendje t'i kalojnë ato kosto më të larta tek konsumatorët.

Edhe nëse një recesion godet ekonominë amerikane, ne ndoshta do të shohim përsëri tërshërën Quaker dhe lëngun e portokallit Tropicana – të prodhuar nga PepsiCo (PEP) – në tavolinat e mëngjesit të familjeve. Ndërkohë, Tide dhe Bounty – markat e njohura nga Procter & Gamble (PG) – ka të ngjarë të mbeten në listat e blerjeve në të gjithë vendin.

Ju mund të fitoni akses në grup përmes ETF-ve si Fondi SPDR i Sektorit të Përzgjedhur të Konsumatorit Staples (XLP) dhe ETF i Vanguard Consumer Staples (VDC).

Çfarë të lexoni më pas

Ky artikull jep vetëm informacion dhe nuk duhet të interpretohet si këshillë. Ofrohet pa garanci të çdo lloji.