Aksionerët e Credit Suisse kanë një rritje të kapitalit prej 4.2 miliardë dollarësh

Credit Suisse aksionerët miratuan të mërkurën një rritje kapitali prej 4 miliardë frangash zvicerane (4.2 miliardë dollarë) që synon financimin e rishikimit masiv strategjik të huadhënësit të luftuar.

Planet e Credit Suisse për rritjen e kapitalit janë të ndara në dy pjesë. E para, e cila u mbështet nga 92% e aksionarëve, u jep aksione investitorëve të rinj, duke përfshirë Bankën Kombëtare Saudite nëpërmjet një vendosjeje private. Oferta e re e aksioneve do të bëjë që SNB të marrë 9.9% të aksioneve në Credit Suisse, duke e bërë atë aksionerin më të madh të bankës.

Kryetari i SNB, Ammar AlKhudairy i tha CNBC në fund të tetorit se aksionet në Credit Suisse ishin blerë me "çmim të ulët" dhe i kërkoi huadhënësit zviceran "të mos i mbyllte sytë" për planet e tij radikale të ristrukturimit.

Rritja e dytë e kapitalit lëshon aksione të saporegjistruara me të drejta përparësie për aksionerët ekzistues dhe kaloi me 98% të votave.

Kryetari i Credit Suisse, Axel Lehmann tha se votimi shënoi një "hap të rëndësishëm" në ndërtimin e "Credit Suisse të re".

“Ky votim konfirmon besimin në strategjinë, siç e paraqitëm në tetor, dhe ne jemi plotësisht të fokusuar në përmbushjen e prioriteteve tona strategjike për të hedhur themelet për rritjen e ardhshme fitimprurëse,” tha Lehmann.

Credit Suisse të mërkurën parashikuar një humbje prej 1.5 miliardë franga zvicerane (1.6 miliardë dollarë). për tremujorin e katërt, teksa fillon rishikimin e dytë strategjik në më pak se një vit, me qëllim thjeshtimin e modelit të biznesit për t'u fokusuar në divizionin e menaxhimit të pasurisë dhe tregun e brendshëm zviceran.

Planet e ristrukturimit përfshijnë shitjen e një pjese të grupit të produkteve të letrave me vlerë të bankës (SPG) te shtëpitë amerikane të investimeve PIMCO dhe Apollo Global Management, si dhe një pakësim të bankës së saj të investimeve në vështirësi përmes një spin-off të tregjeve të kapitalit dhe njësisë këshilluese. e cila do të riemërtohet si CS First Boston.

Transformimi shumëvjeçar synon të zhvendosë miliarda dollarë aktive të ponderuara me rrezik nga banka e investimeve me performancë të ulët të vazhdueshme në menaxhimin e pasurisë dhe divizionet e brendshme dhe të zvogëlojë bazën e kostos së grupit me 2.5 miliardë, ose 15%, deri në vitin 2025.

'Shumë i madh për të dështuar' por nevojitet më shumë transparencë

Vincent Kaufman, CEO i Fondacionit Ethos, i cili përfaqëson qindra fonde pensionale zvicerane që janë aksionarë aktivë në Credit Suisse, shprehu zhgënjimin përpara votimit të së mërkurës që grupi nuk po konsideronte më një IPO të pjesshme të bankës vendase zvicerane, për të cilën ai tha se do të kanë "dërguar një mesazh më të fortë në treg".

Pavarësisht nga pakësimi i aksioneve, Kaufman tha se Fondacioni Ethos do të mbështesë emetimin e aksioneve të reja për aksionarët ekzistues si pjesë e rritjes së kapitalit, por kundërshtoi vendosjen private për investitorët e rinj, kryesisht SNB.

“Rritja e kapitalit pa të drejta parandalimi në favor të investitorëve të rinj tejkalon kufijtë tanë të hollimit të përcaktuara në udhëzimet tona të votimit. Kam diskutuar me disa nga anëtarët tanë dhe të gjithë janë dakord që hollimi atje është shumë i lartë,” tha ai.

“Ne favorizojmë pjesën e rritjes së kapitalit me të drejta parandaluese, duke besuar ende se IPO-ja e pjesshme e mundshme e divizionit zviceran do të kishte qenë gjithashtu një mundësi për të rritur kapitalin pa pasur nevojë të zvogëlojmë në një nivel të tillë aksionerët ekzistues, ndaj nuk po favorizojmë kjo pjesë e parë e rritjes së kapitalit pa të drejtë parablerjeje.”

Në mbledhjen e përgjithshme vjetore të Credit Suisse në prill, Fondacioni Ethos paraqiti një rezolutë të aksionerëve mbi strategjinë e klimës dhe Kaufman tha se ishte i shqetësuar për drejtimin që do të merrte kjo nën drejtimin e aksionerëve të rinj kryesorë të bankës.

“Credit Suisse mbetet një nga huadhënësit më të mëdhenj të industrisë së karburanteve fosile, ne duam që banka të zvogëlojë ekspozimin e saj, kështu që nuk jam i sigurt se ky aksioner i ri do të favorizojë një strategji të tillë. Kam pak frikë se mesazhi ynë për një bankë më të qëndrueshme do të zbehet mes këtyre aksionerëve të rinj”, tha ai.

Takimi i së mërkurës nuk u transmetua dhe Kaufman kritikoi bordin e Credit Suisse për propozimin e një rritjeje kapitali dhe hyrjen në investitorë të rinj të jashtëm "pa marrë parasysh aksionarët ekzistues" ose duke i ftuar ata në mbledhje.

Ai ngriti gjithashtu pyetje në lidhje me "konfliktin e interesit" midis anëtarëve të bordit, me anëtarin e bordit Blythe Masters që shërben gjithashtu si konsulent i Apollo Global Management, i cili po blen një pjesë të SPG-së së Credit Suisse, dhe anëtari i bordit Michael Klein i planifikuar të kryesojë kompaninë e re. njësia e marrëveshjeve dhe këshillimit, CS First Boston. Klein do të largohet nga bordi për të nisur biznesin e ri.

“Nëse doni të rivendosni besimin, duhet ta bëni atë të pastër dhe kjo është arsyeja pse ne ende nuk jemi të bindur. Përsëri, një mesazh më i fortë me një IPO të bankës vendase zvicerane do të kishte siguruar të paktën fondet e pensioneve që ne po këshillojmë, "tha ai.

Megjithatë, Kaufman theksoi se ai nuk ishte i shqetësuar për qëndrueshmërinë afatgjatë të Credit Suisse, duke e kategorizuar atë si "shumë të madhe për të falimentuar" dhe duke nënvizuar rezervat e forta të kapitalit të bankës dhe tkurrjen e daljeve.