Një 'përplasje e strehimit?' Çfarë do të thotë çmime më të ulëta për pronarët e shtëpive dhe blerësit shpresëdhënës.

Pavarësisht nëse i pëlqen apo jo blerësit e mundshëm, nuk ka gjasa të kemi një përsëritje të një përplasjeje siç përjetoi vendi nga viti 2008 në 2014, kur çmimet e banesave ranë me përqindje dyshifrore nga kulmi i tyre në 2007.

Çmimet “mund të ulen pak, por një përplasje që unë e konsideroj të jetë një rënie prej më shumë se 10% në vlerat e banesave, dhe kjo duket e pakuptimtë tani për tani”, thotë Daryl Fairweather, kryeekonomist për brokerimin e pasurive të paluajtshme Redfin.
RDFN,
+% 0.17.

Disa parashikues presin që çmimet e shtëpive të bien në shkallë kombëtare me disa pikë përqindjeje gjatë një ose dy viti të ardhshëm dhe të bien ndjeshëm në disa zona metroje. Por ekziston pak konsensus se cilat qytete do të kenë rëniet më të mëdha.

Pavarësisht nëse dëshironi të blini shtëpinë tuaj të parë ose keni një të tillë dhe keni menduar ta shisni, ja çfarë do të thotë për ju rënia e çmimeve.

Nëse çmimet bien, blerësit mund të ngecin

Le të themi se dëshironi të blini një shtëpi dhe çmimet po bien në qytetin tuaj. Do të tundoheni të prisni. Në fund të fundit, pse të blini një shtëpi sot nëse besoni se do të jeni në gjendje të paguani më pak për një shtëpi të ngjashme brenda disa muajsh?

Problemi me këtë logjikë të hekurt është se ju nuk mund të parashikoni se kur çmimet do të arrijnë fundin. Prisni shumë dhe do të përfundoni duke u përpjekur të blini kur çmimet rriten dhe konkurrenca po rritet. Kjo strategji, e quajtur koha e tregut, nuk është e këshillueshme, thotë Odeta Kushi, zëvendës kryeekonomiste për First American Financial Corp.

“Nëse mund të gjeni një shtëpi që plotëson pritjet tuaja financiare për një pagesë mujore dhe është një kohë e mirë për ju për të blerë, atëherë bëjeni atë,” thotë ajo.

Dhe nëse prisni që çmimet të bien, por ato nuk bien kurrë, mund të zbuloni se si "shtëpia që gjetët një vit më parë dhe që vërtet e doje, që mund ta përballonit por e hoqët dorë, do të jetë më e shtrenjtë vitin e ardhshëm. ”, thotë Kushi.

Duke qenë se natyra njerëzore është ajo që është, me siguri do të përpiqeni të caktoni kohën e tregut gjithsesi. Por, hej, ju jeni paralajmëruar.

Mëso më shumë: Pse banesat kanë 'shumë hapësirë ​​për lëvizje' në një recesion, edhe nëse çmimet bien 15%

Shqetësimet e shitësve vendosin një dysheme nën çmimet

Pritja për rënien e çmimeve të shtëpive mund të pengohet nga mosgatishmëria e pronarëve të shtëpive për të hequr dorë nga ajo që kanë fituar - dhe gjatë bumit të banesave në epokën e pandemisë, pronarët e shtëpive morën disa gjëra që do të donin t'i mbanin.

E para janë vlerat e fryra të shtëpisë. Kushi i quan çmimet e shtëpive "të ngjitura në rënie", që do të thotë se shitësit ngurrojnë të pranojnë ulje nëse nuk janë të dëshpëruar për të shitur. "Nëse nuk duhet të shesësh, thjesht rri mirë, apo jo?" ajo tha.

Gjëja tjetër që pronarët e shtëpive kapin: normat e ulëta të hipotekës. Nëpërmjet rifinancimit ose blerjeve në kohën e duhur, 92% e pronarëve të shtëpive me hipoteka kanë norma nën 5%, dhe gjysma kanë norma nën 3.5%, tha analisti i strehimit Ivy Zelman në një intervistë podcast Macro Hive në korrik.

Shumë prej atyre pronarëve të shtëpive do të struken të ulëtat e tyre normat e hipotekës dhe betohu se nuk do të largohesh kurrë.

“Nëse sot jeni pronar shtëpie, i cili është i mbyllur në një normë hipotekore prej 2.6% ose 2.7%, cili është nxitja juaj për të shitur shtëpinë tuaj dhe blini një shtëpi me një normë më të lartë hipotekore sot?”, tha kryeekonomisti i parë i Amerikës, Mark Fleming, në podkastin e REconomy. "Jo shume. ju jeni norma e mbyllur në".

Tashmë ka shenja të një “greve të shitësve”, siç e quan këtë fenomen blogeri i ekonomisë Bill McBride në buletinin e tij të rrezikut të llogaritur. Në një studim të 25 tregjeve të banesave, McBride vuri në dukje një rënie prej 10.6% në listimet e reja në gusht krahasuar me një vit më parë.

Kokëfortësia e pronarëve të shtëpive prek blerësit e mundshëm të shtëpive në një mënyrë thelbësore: kur pronarët i mbajnë shtëpitë e tyre jashtë tregut, ata reduktojnë numrin që janë në dispozicion për të blerë. Një furnizim i kufizuar mund të frenojë një rënie të çmimeve pasi blerësit konkurrojnë për oferta të pakta.

Lexoni: Shumica e ekonomistëve e shohin SHBA-në duke u kthyer në një treg të blerësve të banesave në vitin 2023. Ja ku do të shihni rëniet më të mëdha të vlerës.

Kur keni borxh më shumë se sa vlen shtëpia

Gati 10 milionë shtëpi ekzistuese janë shitur që nga fillimi i vitit 2021 në një epokë të rritjes së shpejtë të çmimeve. Një rënie në vlerat e shtëpive do të nënkuptojë se blerësit e kohëve të fundit - ata që kanë bërë pagesa të vogla paraprake dhe kanë filluar pa shumë kapital - mund të përfundojnë duke borxh më shumë sesa vlejnë shtëpitë e tyre. Njihet si me kokë poshtë. Nëse përfundoni në këtë situatë, keni disa mundësi.

• Mbajeni shtëpinë, bëni të gjitha pagesat e hipotekës dhe prisni që çmimet e shtëpive të rikuperohen. Ky do të jetë opsioni më i popullarizuar, edhe për familjet që i tejkalojnë shtëpitë e tyre.

• Nëse e shet shtëpinë me kokë poshtë, do t'ju duhet të prekni kursimet për të shlyer bilancin e plotë të kredisë, si dhe komisionet e pasurive të paluajtshme dhe kosto të tjera.

• Po sikur të mos keni para të mjaftueshme për të shlyer bilancin e hipotekës? Ju mund të kërkoni lejen e huadhënësit për të shitur shtëpinë në një shitje të shkurtër. Huadhënësi mund të refuzojë lejen, megjithatë, nëse mund të përballoni pagesat mujore të shtëpisë. Kjo do t'ju mbyllte në opsionin 1, duke mbajtur shtëpinë dhe duke pritur derisa të vlejë më shumë se sa i detyroheni.

Gjithashtu shih: Blerësit e shtëpive po tërhiqen nga kontratat në brezin e diellit, veçanërisht në Las Vegas, Phoenix, Tampa dhe Teksas

Më pak kapital për të marrë hua

Së fundi, është çështja e kredive të kapitalit në shtëpi dhe linjave të kreditit të kapitalit në shtëpi, ose PELRFITIM. Këto janë hipotekat e dyta që ju lejojnë të merrni hua kundrejt kapitalit të shtëpisë tuaj. Për t'u kualifikuar për secilën, do t'ju duhet të keni kapital të mjaftueshëm: të paktën 20%, ose në disa raste, 15%.

Është e mundur që rënia e vlerave të shtëpisë mund të fshijë mjaftueshëm kapital për t'ju ulur nën pragun 15% ose 20%, duke ju bërë të papërshtatshëm për një hua për kapitalin e shtëpisë ose HELOC. Edhe nëse merrni një HELOC përpara se të ndodhë kjo, huadhënësi mund të zvogëlojë kufirin tuaj të kreditit më vonë për ta kthyer atë në përputhje me vlerën e shtëpisë tuaj.

Gjatë periudhës më të nxehtë të bumit të banesave të epokës së pandemisë, kur çmimet po rriteshin më shumë se 15% në vit, pak blerës ishin të shqetësuar për rënien e vlerave të shtëpive. Kjo shkujdesje e tepruar dhe konkurruese tani po zëvendësohet nga kujdesi – atë që ekonomisti i strehimit Ali Wolf e quan FOBATT, ose frika për të blerë në krye.

Më shumë nga NerdWallet

Holden Lewis shkruan për NerdWallet. Email: [email mbrojtur]. Twitter: @HoldenL.