4 REIT me rendiment të lartë me raporte të ulëta pagese

Nëse ka diçka që investitorët e të ardhurave e duan, është një aksion dividenti me rendiment të lartë.

Por shumë shpesh rendimenti i lartë vjen me metrika të rrezikshme si rënia e të ardhurave dhe fitimeve, të cilat mund ta detyrojnë një kompani të shkurtojë dividentin e saj për t'u siguruar që ka fondet në dispozicion për të paguar aksionarët e saj.

Kur investitorët analizojnë trustet e investimeve në pasuri të paluajtshme (REITS), një faktor i rëndësishëm për t'u marrë parasysh është raporti i pagimit mbi fitimet për aksion (EPS) për REIT-të e hipotekave (mREITs) ose fondet nga operacionet (FFO) në të gjitha llojet e tjera të REIT-ve. Raporti i pagesës rrjedh duke pjesëtuar dividentin vjetor me EPS ose FFO.

Në mënyrë tipike, një REIT me një raport pagese midis 35% dhe 60% konsiderohet ideale dhe e sigurt nga shkurtimet e dividentëve, ndërsa raportet midis 60% dhe 75% janë mesatarisht të sigurta dhe raportet e pagesave mbi 75% konsiderohen të pasigurta. Ndërsa një raport pagese i afrohet 100% të fitimeve, ai përgjithësisht paraqet një rrezik të lartë për një ulje të dividentit.

Hidhini një sy katër REIT-ve me rendiment të lartë dividenti, por raportet e pagesës së të cilave konsiderohen të gjitha brenda kufijve të sigurisë, të cilat mund të mbajnë të paprekur dividentët e tyre me rendiment të lartë për një kohë të gjatë.

Cherry Hill Mortgage Investment Corp. (NYSE: CHMI) është një REIT hipotekore me bazë në Farmingdale, Nju Xhersi (mREIT) që përvetëson dhe menaxhon një portofol të larmishëm të të drejtave të shërbimit të hipotekës (MSR), letrave me vlerë të mbështetura nga hipoteka rezidenciale të agjencisë (RMBS) dhe llojeve të tjera të aktiveve të hipotekave rezidenciale.

Dividenti vjetor prej 1.08 $ për aksion jep një 18.2% jashtëzakonisht të lartë, por mbulohet lehtësisht nga EPS e ardhshme prej 2.66 $, me një raport pagese prej 40%. Mesatarja e dividentit të saj pesëvjeçar është vetëm 13.79%, gjë që sugjeron gjithashtu se Investimi i Hipotekës së Cherry Hill mund të jetë mjaft i nënvlerësuar.

Two Harbours Investment Corp. (NYSE: TWO) është një REIT hipotekore me bazë në St. Louis Park, Minesota me një model të ngjashëm investimi me Cherry Hill Mortgage Investment Corp.

Two Harbours Investment njoftoi një ndarje të kundërt 1-për-4 të aksioneve në nëntor dhe ribleu pothuajse 3 milionë aksione të aksioneve të saj të preferuara gjatë tremujorit të tretë. Aksionet janë rritur mbi 25% që kur Two Harbors Investment preku një nivel të ulët prej 12.12 dollarë në mes të tetorit.

Historia vazhdon

Dividenti prej 2.40 $ jep 14.9% dhe mbulohet mirë nga EPS e ardhshme prej 4.60 $ për një raport pagese prej 52%. Mesatarja e rendimentit të dividentit pesëvjeçar të saj është 12.49%.

Alpine Income Property Trust Inc. (NYSE: Pisha) është një REIT me pakicë në Daytona Beach, Florida, që zotëron dhe operon 146 prona të cilësisë së lartë, me qira neto në 35 shtete. Qiramarrësit e tij përfshijnë kompani të njohura si Lowe's, Dollar Tree, Walgreens, Walmart, Advance Auto Parts dhe Dick's Sporting Goods Inc. Në tremujorin e tretë të 2022, Alpine Income Property Trust kishte një normë të përsosur okupimi prej 100%.

Në përgjithësi, rezultatet e saj të funksionimit të tremujorit të tretë ishin të shkëlqyera. FFO prej 0.40 dollarësh ishte 0.03 dollarë më i mirë se tremujori i tretë i 2021 dhe kryesoi pamjen e Wall Street me 0.02 dollarë. Të ardhurat prej 11.53 milionë dollarësh ishin 41% mbi 8.17 milionë dollarë në tremujorin e tretë të 2021 dhe gjithashtu përpara vlerësimeve të analistëve për 10.52 milionë dollarë. Alpine Income Property Trust gjithashtu ngriti udhëzimet e tij FFO nga një gamë prej 1.58 dollarë në 1.63 dollarë në 1.74 dollarë deri në 1.76 dollarë për vitin 2022.

Alpine Income Property paguan një dividend vjetor prej 1.10 dollarë për aksion, duke dhënë 5.78%, dhe dividenti mbulohet lehtësisht nga FFO-ja e ardhshme prej 2.57 dollarë, për një raport pagese prej 42%.

Boston Properties Inc. (NYSE: BXP) është një zyrë REIT me bazë në Boston me 181 prona të përqendruara në gjashtë qytetet më të mëdha nga Bostoni në Seattle. Firma e quan veten "zhvilluesi, pronari dhe menaxheri më i madh i tregtuar publikisht i vendeve kryesore të punës në Shtetet e Bashkuara".

Rezultatet e fundit operative të tremujorit të tretë të Boston Properties u përmirësuan dukshëm nga tremujori i tretë i vitit 2021 dhe tejkaluan lehtësisht pritjet e analistëve.

Dividenti vjetor i Boston Properties prej 3.92 dollarë për aksion jep 5.85% dhe FFO-ja e ardhshme është 7.51 dollarë, kështu që raporti i pagesës është 52%.

Ndërsa raporti i pagesës nuk është një metrikë magjike për të parashikuar performancën e ardhshme të një aksioni, ai zakonisht u jep investitorëve të të ardhurave një vështrim të qartë mbi sigurinë e dividentit aktual.

Raporti javor i REIT: REIT-të janë një nga opsionet e investimit më të keqkuptuara, duke e bërë të vështirë për investitorët të dallojnë mundësi të jashtëzakonshme derisa të jetë tepër vonë. Ekipi i brendshëm i kërkimit të pasurive të paluajtshme të Benzinga ka punuar shumë për të identifikuar mundësitë më të mëdha në tregun e sotëm, në të cilat mund të fitoni akses falas duke u regjistruar në Raporti javor i REIT i Benzinga.

Shikoni më shumë mbi pasuritë e paluajtshme nga Benzinga

Mos humbisni sinjalizimet në kohë reale për aksionet tuaja - bashkohuni Benzinga Pro falas! Provoni mjetin që do t'ju ndihmojë të investoni më zgjuar, më shpejt dhe më mirë.

© 2023 Benzinga.com. Benzinga nuk ofron këshilla për investime. Të gjitha të drejtat e rezervuara.