3 Aksione të Bankës Rajonale për të blerë pas rënies së SVB

Dështimi i Silicon Valley Bank (SIVB) ka shkaktuar tronditje në industrinë bankare të SHBA-së, duke prekur veçanërisht bankat më të vogla. SPDR S&P Rajonal Banking ETF (KRE) ka rënë me mbi 20% vetëm javën e kaluar nga frika e infektimit.

Por jo të gjitha bankat janë aq të ekspozuara ndaj industrive të kriptomonedhave dhe startup-eve, megjithëse shumica e aksioneve të bankave po përfshihen nga paniku. Investitorët po shesin aksione bankare pa dallim në këtë mjedis, por kjo mund të jetë një mundësi për investitorët e dividentëve.

Tre aksionet e mëposhtme të bankave rajonale kanë rënë krahas sektorit më të gjerë financiar, por këta emra janë të mirëadministruar me potencial rritjeje afatgjatë dhe dividentë të sigurt.

Stoku i Bankës #1: Shkoni në Perëndim për dividentë

Westamerica Bancorporation (WABC) është një bankë rajonale e komunitetit me 79 degë në Kaliforninë Veriore dhe Qendrore. Kompania mund të gjurmojë origjinën e saj që nga viti 1884. Westamerica u ofron klientëve akses në llogaritë e kursimeve, çeqeve dhe të tregut të parasë.

Portofoli i kredisë së kompanisë përbëhet nga kredi për pasuri të paluajtshme komerciale dhe rezidenciale, si dhe kredi ndërtimi. Westamerica është banka e shtatë më e madhe me seli në Kaliforni. Ajo ka të ardhura vjetore prej afro 270 milionë dollarë.

Më 19 janar, Westamerica raportoi rezultatet e fitimeve të tremujorit të katërt dhe të vitit të plotë. Të ardhurat u rritën me 47.6% në 79.6 milion dollarë ndërsa fitimet GAAP për aksion prej 1.46 dollarë krahasuar me 0.81 dollarë në vitin e kaluar. Për vitin 2022, të ardhurat u përmirësuan 23% në 267 milion dollarë ndërsa EPS prej 4.54 dollarë krahasuar në mënyrë të favorshme me 3.22 dollarë në vitin e kaluar.

Në fund të tremujorit, kreditë me probleme arritën në 774 milionë dollarë, me një rënie prej 25% nga viti në vit dhe me 20% më të ulëta nga tremujori i tretë i vitit. Provizionet për humbjet e kredisë arritën në 20.3 milionë dollarë, një rënie prej 13.7% nga viti i kaluar dhe 4.2% në vijimësi. Kreditë totale ranë 12.2% në 964 milionë dollarë, kryesisht për shkak të një rënieje të madhe në kreditë e Programit të Mbrojtjes së Paycheck (PPP).

Të ardhurat neto nga interesi ishin 69.2 milionë dollarë, që krahasohen me 60.8 milionë dollarë për tremujorin e tretë të 2022 dhe 43.1 milionë dollarë në tremujorin e katërt të 2021. Totali mesatar i depozitave mbeti i pandryshuar në 6.3 miliardë dollarë. Analistët presin që kompania të fitojë 5.98 dollarë në vitin 2023.

Kompania ka një histori të gjatë në pagimin e dividentëve dhe ka rritur pagimin e saj për 29 vjet rresht. Aksionet aktualisht japin 3.3%. Ne presim rritje vjetore të EPS-së prej 2% gjatë pesë viteve të ardhshme, ndërkohë që stoku gjithashtu duket të jetë dukshëm i nënvlerësuar.

Stoku i Bankës #2: Ka 'Hiking' të mirë në Arkansas

Banka OZK (OZK) është një bankë rajonale që ofron shërbime të tilla si kontrolle, banka biznesi, kredi tregtare dhe hipoteka për klientët e saj në Arkansas, Florida, Karolinën e Veriut, Teksas, Alabama, Karolinën e Jugut, Nju Jork dhe Kaliforni.

Kompania ka rritur dividentin e saj për 27 vite radhazi, dhe në fakt ka siguruar rritje të dividentit për 50 tremujorë radhazi, duke treguar modelin e saj të fortë të biznesit. Aksionet aktualisht japin 3.6%.

Në mesin e janarit, Banka OZK raportoi rezultatet financiare për tremujorin e katërt të vitit fiskal 2022. Totali i kredive dhe depozitave u rritën përkatësisht me 13.5% dhe 6.4%, krahasuar me tremujorin e një viti më parë. Të ardhurat neto nga interesi u rritën me 25% falë rritjes së kredisë dhe normave shumë më të larta të interesit. Gjithashtu, banka uli numrin e aksioneve të saj me 8%. Si rezultat, EPS u rrit 14.5% dhe tejkaloi konsensusin e analistëve me 0.04 dollarë. Banka OZK ka tejkaluar konsensusin e analistëve në 10 nga 11 tremujorët e fundit.

Banka OZK kishte rritur fitimet e saj në bazë për aksion pothuajse çdo vit që nga kriza financiare, e cila ishte një arritje e fortë për një bankë. Në periudhën 2011-2019, EPS u rrit me gati 11% në vit. Për më tepër, Banka OZK jo vetëm që është rritur organikisht, por gjatë dekadës së fundit banka ka bërë vazhdimisht blerje për të nxitur rritjen.

Banka është e pozicionuar mirë në tregjet e saj kryesore, për shkak të hapjes së degëve të reja dhe rritjes inorganike. Banka OZK është banka më e madhe në shtetin e saj të origjinës, Arkansas. Duke pasur parasysh gjithashtu një histori të gjatë dhe performancë të fortë gjatë krizës së fundit financiare, Banka OZK është një aksion financiar tërheqës.

Stoku i Bankës #3: Mbani mend Maine

Bar Harbour Bankshares (BHB) është një kompani mbajtëse bankare. Filiali operativ i kompanisë, Bar Harbour Bank & Trust, është një bankë komunitare që ofron një sërë produktesh bankare të lidhura me depozitat, kreditë, si dhe shërbime brokerimi të ofruara nëpërmjet një marrëveshje ndërmjetësimi të palëve të treta. Përveç kësaj, kompania ofron shërbime të besimit dhe menaxhimit të investimeve përmes kësaj filiale, si dhe shërbime të menaxhimit të pasurisë përmes filialit të saj Bar Harbour Wealth Management.

Duke operuar mbi 50 lokacione në Maine, New Hampshire dhe Vermont, Bar Harbour Bank & Trust ka selinë në Bar Harbor, Maine që nga viti 1887 dhe ka më shumë se 3.6 miliardë dollarë në asete.

Bar Harbour Bank & Trust është e vetmja bankë komunitare me seli në Anglinë e Re të Veriut me degë në Maine, New Hampshire dhe Vermont. Banka ka një histori të mirë si në të ardhurat ashtu edhe në rritjen e dividentit të kombinuar me një rendiment të mirë të dividentit që i bën aksionet tërheqëse për investitorët e dividentëve. Kompania është e pozicionuar mirë dhe ka qenë në gjendje të krijojë një linjë të fortë kredie dhe të rrisë portofolin e saj të kredisë duke ruajtur cilësinë e kredisë.

Më 19 janar, Bar Harbour publikoi rezultatet e tij të tremujorit të katërt 2022 për periudhën që përfundon më 31 dhjetor 2022. Për tremujorin kompania raportoi të ardhura prej 41.2 milionë dollarë, krahasuar me të ardhurat prej 38.7 milionë dollarë në tremujorin e tretë 3 dhe 2022 milionë dollarë në tremujorin e katërt 34.97. Ky rezultat u nxit nga 4% rritja vjetore e kredisë tregtare dhe 2022% rritja e kredisë tregtare për vitin 11, krahasuar me 19. Fitimet bazë të tremujorit të katërt për aksion të pakësuar ishin 2022 dollarë, krahasuar me 2021 dollarë tremujorin e kaluar dhe 0.83 dollarë në periudhën e një viti më parë.

Kthimi i aktiveve të Bar Harbor erdhi në 1.20% kundrejt 1.14% vitin e kaluar, ndërsa marzhi neto i interesit ishte 3.76% krahasuar me 2.79% një vit më parë. Raporti i aktiveve jofunksionale ishte 0.17% kundrejt 0.27% në 2021. Për vitin e plotë të 2022, të ardhurat neto ishin 43.6 milionë dollarë, ose 2.88 dollarë për aksion të pakësuar, krahasuar me 39.3 milionë dollarë, ose 2.61 dollarë për aksion të holluar për vitin 2021, një rritje prej 11%.

Gjatë pesë viteve të fundit, raporti i pagesës së dividentit të kompanisë ka qenë mesatarisht rreth 42%. Dividenti i Bar Harbor mbulohet lehtësisht nga fitimet. Duke pasur parasysh rritjen e pritshme të fitimeve, ka vend që dividenti të vazhdojë të rritet me të njëjtin ritëm dhe të mbajë raportin e pagesave rreth të njëjtave nivele, gjë që është e sigurt.

Aksionet aktualisht japin 3.9%.