3 Stoqet e dividentëve të bujqësisë me potencial rritjeje afatgjatë

Sektori i bujqësisë është një vend imponues për të investuar tani për disa arsye.

Së pari, është një sektor shumë mbrojtës duke qenë se nevoja jonë për të ngrënë nuk ndryshon me kushtet makroekonomike apo gjeopolitike apo ndërprerjet teknologjike. Që nga fillimi i historisë njerëzore e deri më sot, njerëzimi ka pasur gjithmonë nevojë për të ngrënë ushqim, dhe kjo kërkesë është rritur vetëm me rritjen e popullsisë njerëzore. Duke qenë se jemi në prag të një recesioni të mundshëm, investimi në stoqet e bujqësisë mund të shërbejë si një strehë e sigurt për kapitalin tuaj të fituar me vështirësi.

Një arsye tjetër që stoqet e bujqësisë janë intriguese tani është fakti se disa nga eksportuesit më të mëdhenj të ushqimit në botë - Ukraina dhe Rusia - janë të përfshirë në një konflikt mavijosur, duke vendosur një tendosje në zinxhirin global të furnizimit me ushqime. Si rezultat, kompanitë që prodhojnë produkte bujqësore mund të gëzojnë një fuqi çmimi më të fortë sesa do të kishin ndryshe.

Më poshtë do të diskutojmë tre stoqe të dividentëve bujqësorë me potencial rritjeje afatgjatë.

Bujqësia e dividentëve dhe rritjes

Archer-Daniels-Midland (ADM) mban dallimin si kompania më e madhe e tregtuar publike e produkteve bujqësore në Shtetet e Bashkuara. Ajo ka tre linja kryesore të biznesit: drithërat, farat vajore dhe ruajtjen dhe transportin bujqësor. Në përgjithësi i blen të korrat e veta nga fermat e prodhimit dhe më pas ofron shërbimet e transportit, ruajtjes dhe përpunimit përpara se t'i kthejë dhe t'ua shesë klientëve në bizneset e ushqimit, ushqimit dhe energjisë.

Një nga dobësitë e ADM-së është se produktet me të cilat merret janë mallra dhe për këtë arsye në përgjithësi i mungon fuqia e çmimeve sa herë që oferta është e bollshme. Për më tepër, operacionet e saj janë mjaft intensive të kapitalit dhe marzhet e saj janë zakonisht shumë të pakta, kështu që është e vështirë për kompaninë të fitojë kthime të mëdha nga kapitali i investuar.

Thënë kështu, ajo përfiton nga ekonomitë e mëdha të shkallës falë 800 objekteve të saj, 59 qendrave të inovacionit, 317 vendndodhjeve të përpunimit të ushqimit dhe ushqimit të kafshëve, 453 vendndodhjeve të prokurimit të të korrave, mbi 41,000 punonjësve dhe tregjeve përfundimtare në mbi 200 vende. Ai gjithashtu përfiton nga një bilanc shumë i fortë, siç dëshmohet nga vlerësimi i kredisë A.

Një avantazh tjetër konkurrues për ADM është biznesi i saj i ëmbëlsuesve dhe niseshtesë së specializuar dhe biznesi i produkteve të përbërësve të tij të veçantë. Këto janë produkte pronësore që kompania i zhvillon duke shfrytëzuar ekonomitë e saj superiore të shkallës për të investuar në kërkime dhe zhvillim. Si rezultat, ai mund të vendosë çmime më të larta për këto produkte dhe gjithashtu në përgjithësi gëzon kërkesën më të qëndrueshme të klientëve.

Modeli i biznesit i tij i larmishëm dhe me avantazh konkurrues, bilanci i fortë dhe fokusi i kujdesshëm afatgjatë i ka mundësuar asaj të paguajë dividentë për 90 vjet rresht.

Kompania aspiron të rrisë fitimet për aksion me një normë vjetore njëshifrore të lartë deri në vitin 2025, ndërsa përdor 30-40% të flukseve monetare të saj në shpenzimet kapitale me një kthim 10% nga kapitali i investuar dhe 30-40% të tjera të flukseve monetare në dividentët. Gjendja e flukseve monetare të saj do të përdoret në mënyrë oportuniste, duke përfshirë edhe riblerjet e aksioneve. Menaxhmenti pret të shpërndajë afërsisht 5 miliardë dollarë në riblerjen e aksioneve deri në vitin 2025.

Kur kombinoni normën e pritshme të rritjes njëshifrore të lartë dhe yield-in e dividentit prej 2.2%, ADM është një kandidat i fortë për të gjeneruar kthime vjetore dyshifrore me rrezik relativisht të ulët në terma afatgjatë.

Lëndina më e bukur në lagje

Scotts Miracle-Gro (SMG) është kompania lider për konsumatorët e lëndinave dhe kopshtarisë në Shtetet e Bashkuara, duke u ofruar klientëve një gamë të gjerë produktesh.

Falë fuqisë së saj të fortë të markës, SMG është në gjendje të vendosë çmime më të larta dhe - kur kombinohet me ekonomitë e saj të shkallës - gjeneron marzhe fitimi tërheqëse për produktet e saj. Për më tepër, kjo fuqi e markës rezulton në besnikëri të fortë të klientit pasi konsumatorët janë të gatshëm të paguajnë paksa për produktet që kanë provuar të japin rezultate pozitive në mënyrë të besueshme.

Për më tepër, shkalla e tyre dhe fuqia e markës u kanë mundësuar atyre të kapin hapësirë ​​të konsiderueshme të rafteve në Home Depot (HD) dhe Lowe's (ULET) . Kjo jo vetëm që shërben si një cikël i virtytshëm vetë-përjetësues i fuqisë gjithnjë në rritje të markës për shkak të markës së tyre duke u vënë përpara konsumatorëve në këta shitës me pakicë të njohur, por gjithashtu shërben si një nxitës natyror i rritjes pasi Home Depot dhe Lowe's po rriten vetë. me shpejtësi.

Kur kombinoni vëllimin në rritje me fuqinë e çmimeve të SMG-së që i mundëson asaj të rrisë çmimet afërsisht në përputhje me inflacionin çdo vit, kompania duhet të gjenerojë rritje të fuqishme të fitimeve për vitet në vijim. Kur kombinohet potenciali i rritjes së fitimeve vjetore për aksion me njëshifror të lartë me atë dyshifror të ulët me yield-in tërheqës të dividendit aktual prej ~ 3.3%, propozimi i kthimit total këtu është tërheqës.

Shtoni pak pleh në portofolin tuaj

Nutrien Ltd. (NTR) prodhon lëndë ushqyese bujqësore, industriale dhe ushqimore dhe është një nga prodhuesit më të mëdhenj në botë të potasës, azotit dhe fosfatit. Ajo zotëron mbi 1,700 lokacione me pakicë në të gjithë Australinë dhe Amerikën Veriore dhe Jugore dhe furnizon mbi 20% të furnizimit botëror me potas, 3% të azotit të saj dhe 3% të fosfatit të saj.

Kompania është e përqendruar në nxitjen e rritjes afatgjatë përmes investimeve të saj në rritjen e kapacitetit të saj të prodhimit të potasës në 18 milion ton deri në vitin 2025, duke përfunduar projektet e saj të azotit në terren dhe duke rritur rrjetin e saj të shitjes me pakicë braziliane. Kompania po përpiqet gjithashtu të rrisë linjat e saj kryesore dhe fundore përmes një strategjie të gjithëkanaleve për blerjen e bizneseve më të vogla me pakicë së bashku me biznesin e saj në rritje në internet. Shkalla superiore e kompanisë në krahasim me konkurrentët i mundëson asaj të investojë në mënyrë më agresive në rritjen e biznesit të saj online.

Në krye të këtyre nismave të rritjes, NTR gjithashtu aspiron të kthejë miliarda dollarë kapital te aksionarët nëpërmjet dividentëve dhe riblerjeve të aksioneve.

Përparësitë konkurruese të NTR-së qëndrojnë në prodhimin e saj me kosto të ulët të potasës dhe azotit, duke i mundësuar asaj të gjenerojë kthime superiore nga kapitali i investuar në krahasim me prodhuesit e tjerë. Biznesi i tij i shitjes me pakicë përfiton gjithashtu nga ofertat e etiketave private, si dhe ofron një gamë përgjithësisht më të gjerë produktesh se shumë nga konkurrentët e tij më të vegjël, duke i dhënë asaj një avantazh në tërheqjen e klientëve besnikë.

Ne presim që NTR të gjenerojë fitime të forta për vitet në vijim falë kërkesës në rritje për plehra me cilësi të lartë dhe strategjisë së saj efektive të rritjes me pakicë të gjithanshme.

Bottom Line

Me pasigurinë globale ekonomike dhe gjeopolitike në një nivel shumë të lartë, investimet me të ardhura të sigurta dhe tërheqëse janë më të vlefshme se kurrë për investitorët. Shfaqjet bujqësore të provuara dhe me çmime tërheqëse që paguajnë dividentë si ADM, SMG dhe NTR, i lejojnë investitorët të flenë mirë gjatë natës duke e ditur se portofolet e tyre janë të paktën pjesërisht të mbrojtura nga inflacioni dhe recesioni.