21% e investitorëve nuk mendojnë se paguajnë tarifa. Ja pse e kanë gabim

Më shumë se një e pesta e investitorëve nuk mendojnë se paguajnë ndonjë tarifë për llogaritë e tyre të investimeve, ka gjetur një studim i industrisë. Shumica e tyre, megjithatë, ka të ngjarë të gabojnë - dhe ky boshllëk i njohurive mund t'u kushtojë atyre para të mëdha në afat të gjatë.

Deri në atë pikë, 21% e njerëzve thanë se nuk paguajnë tarifa për të investuar në llogaritë jo-pensioniste, sipas Investitorët në Shtetet e Bashkuara: Peizazhi në ndryshim studim kryer nga Autoriteti Rregullator i Industrisë Financiare, Fondacioni i Arsimit të Investitorëve.

Kjo përqindje është rritur nga 14% në 2018, hera e fundit që FINRA, një organizatë vetërregulluese që rregullon firmat anëtare të brokerimit dhe tregjet e këmbimit, kreu sondazhin e saj kombëtar të investitorëve.

Një shtesë prej 17% e investitorëve në sondazhin e fundit thanë se nuk e dinin se sa paguanin në tarifa.

Më shumë nga Financat Personale:
5 lëvizje parash për sukses financiar në vitin e ri
63% e amerikanëve jetojnë nga pagesa në pagë
Shumica e punëdhënësve ofrojnë një Roth 401 (k). Ja kush mund të përfitojë

Megjithatë, ekosistemi i gjerë i kompanive të shërbimeve financiare nuk funksionon falas. Këto firma – qofshin një fond investimi apo këshilltar financiar, për shembull – në përgjithësi vendosin tarifa investimi të një lloji.

Këto tarifa mund të jenë kryesisht të padukshme për personin mesatar. Firmat i shpalosin tarifat e tyre me shkronja të imta, por në përgjithësi nuk u kërkojnë klientëve të shkruajnë një çek ose të debitojnë para nga llogaritë e tyre rrjedhëse çdo muaj, siç mund të bëjnë firmat jofinanciare për një abonim ose pagesë të shërbimeve.

Në vend të kësaj, ata tërheqin para në prapaskenë nga aktivet investuese të klientit – tarifa që mund të kalojnë lehtësisht pa u vënë re.

"Është relativisht pa fërkime," tha Christine Benz, drejtore e financave personale në Morningstar. "Ne nuk po kryejmë një transaksion për të paguar për ato shërbime."

"Dhe kjo ju bën shumë më pak të ndjeshëm ndaj tarifave që po paguani - në shumë dhe nëse jeni duke paguar tarifa fare."

Tarifat e investimit shpesh shprehen si përqindje e aktiveve të investitorëve, të zbritura çdo vit.

Investitorët paguan një tarifë mesatare prej 0.40% për fondet e ndërsjella dhe të këmbimit në 2021, sipas te Morningstar. Kjo tarifë njihet edhe si "raporti i shpenzimeve".

Kjo do të thotë se investitori mesatar me 10,000 dollarë do të kishte tërhequr 40 dollarë nga llogaria e tij vitin e kaluar. Kjo tarifë dollari do të rritet ose do të bjerë çdo vit sipas bilancit të investimeve.

Përqindja dhe shuma e dollarit mund të duken të padëmshme, por edhe ndryshimet e vogla në tarifat mund të shtohen ndjeshëm me kalimin e kohës për shkak të fuqisë së përzierjes.

"Ju nuk humbni vetëm shumën e vogël të tarifave që paguani - ju gjithashtu humbni të gjithë rritjen që paratë mund të kenë pasur për vite në të ardhmen", sipas Vanguard Group.

Pjesa më e madhe - 96% - e investitorëve që iu përgjigjën sondazhit të FINRA vunë në dukje se motivimi i tyre kryesor për të investuar është të fitojnë para në një afat të gjatë.

Komisioni i Letrave me Vlerë ka një shembull për të demonstruar ndikimin afatgjatë të tarifave në dollarë. Shembulli supozon një investim fillestar prej 100,000 dollarësh që fiton 4% në vit për 20 vjet. Një investitor që paguan një tarifë vjetore prej 0.25% kundrejt atij që paguan 1% në vit, do të kishte afërsisht 30,000 dollarë më shumë pas dy dekadash: 208,000 dollarë kundrejt 179,000 dollarëve.

Kjo shumë dollarësh mund të jetë mirë përfaqësojnë rreth një vit tërheqje të portofolit në pension, jepni ose merrni, për dikë me një portofol prej 1 milion dollarësh.

Në përgjithësi, një fond me kosto të larta "duhet të performojë më mirë se një fond me kosto të ulët për të gjeneruar të njëjtat kthime për ju," tha SEC.

Tarifat mund të kenë një ndikim të madh financiar në vendimet e zakonshme, të tilla si kalimi i parave nga një plan 401(k) në një llogari individuale të daljes në pension.

Përmbysjet - të cilat mund të ndodhin pas daljes në pension ose një ndryshimi pune, për shembull - luajnë një rol "veçanërisht të rëndësishëm" në hapjen e IRA-ve tradicionale ose para taksave. sipas në Institutin e Kompanive të Investimeve.

Shtatëdhjetë e gjashtë përqind e IRA-ve të reja tradicionale u hapën vetëm me dollarë rollover në 2018, sipas ICI, një shoqatë që përfaqëson fondet e rregulluara, duke përfshirë fondet e përbashkëta, fondet e tregtuara në shkëmbim dhe fondet e mbyllura.

Rreth 37 milionë - ose 28% - e familjeve amerikane zotërojnë IRA tradicionale, duke mbajtur një total prej 11.8 trilion dollarësh në fund të vitit 2021, sipas ICI.

Por investimet e IRA zakonisht kanë tarifa më të larta se ato në planet 401 (k). Si rezultat, investitorët do të humbnin 45.5 miliardë dollarë në kursime totale për tarifat gjatë 25 viteve, bazuar vetëm në rikthimet e kryera në vitin 2018, sipas një analizë nga The Pew Charitable Trusts, një organizatë kërkimore jopartiake.

Kjo strukturë e tarifës vjetore nuk është domosdoshmërisht rasti për të gjithë investitorët.

Për shembull, disa planifikues financiarë janë zhvendosur në një tarifë prej një dollari, qoftë një tarifë e tipit të abonimit të vazhdueshëm ose një tarifë një herë për një konsultim.

Dhe disa modele tarifash janë të ndryshme. Investitorët që blejnë aksione ose obligacione të vetme mund të paguajnë një komision paraprak një herë në vend të një tarife vjetore. Një grusht i rrallë fondesh investimi mund ngarkoni asgjë fare; në këto raste, firmat ka të ngjarë të përpiqen të tërheqin klientët për t'u shitur më pas atyre produkte të tjera që kanë një tarifë, tha Benz i Morningstar.

Këtu është lajmi i mirë për shumë investitorë: Edhe nëse nuk i keni kushtuar vëmendje tarifave, ato ka të ngjarë të kenë rënë me kalimin e kohës.

Tarifat për investitorin mesatar të fondit kanë rënë përgjysmë që nga viti 2001, në 0.40% nga 0.87%, sipas Morningstar. Kjo është kryesisht për shkak të preferencave të investitorëve për fondet me kosto të ulët, veçanërisht të ashtuquajturat fondet e indeksit, tha Morningstar.

Fondet e indeksit menaxhohen në mënyrë pasive; në vend të vendosjes së strategjive të mbledhjes së aksioneve ose obligacioneve, ata kërkojnë të përsërisin performancën e një indeksi të gjerë tregu të tilla si Indeksi S&P 500, një barometër i performancës së aksioneve në SHBA. Zakonisht ato janë më pak të shtrenjta se fondet e menaxhuara në mënyrë aktive.

Investitorët paguan mesatarisht 0.60% për fondet aktive dhe 0.12% për fondet e indeksit në 2021, sipas Morningstar.

Benz rekomandon 0.50% si një "prag të sipërm të mirë për tarifat". Mund të ketë kuptim të paguani më shumë për një fond të specializuar ose një fond i vogël që duhet të tarifojë më shumë çdo vit për shkak të ekonomive më të vogla të shkallës, tha Benz.

Një tarifë më e lartë - të themi, 1% - mund të jetë gjithashtu e arsyeshme për një këshilltar financiar, në varësi të shërbimeve që ata ofrojnë, tha Benz. Për 1%, që është një tarifë e zakonshme midis këshilltarëve financiarë, klientët duhet të presin që të marrin shërbime përtej menaxhimit të investimeve, të tilla si menaxhimi i taksave dhe planifikimi më i gjerë financiar.

"Lajmi i mirë është se shumica e këshilltarëve me të vërtetë po i bashkojnë ato shërbime së bashku," tha ajo.