Ne mund ta gjurmojmë Vëllimin On-Balance (OBV) që nga Joseph Granville në vitin 1963. Ai besonte se treguesi i vëllimit në bilanc është një mënyrë efektive për të matur fuqinë dhe dobësitë e një lëvizjeje të çmimit të letrave me vlerë. Që atëherë, OBV është bërë një nga treguesit teknikë më të përdorur nga tregtarët dhe investitorët.
Sfond
On-Balance-Volume (OBV) është një tregues teknik që gjurmon sasinë totale të presionit të blerjes dhe shitjes në siguri. Ne e llogarisim atë duke shtuar të gjithë vëllimin në ditët lart, duke zbritur të gjithë vëllimin në ditët në rënie dhe më pas duke përmbledhur në mënyrë kumulative rezultatet. Ideja pas OBV është që nëse shumica e tregtarëve po blejnë, sasia totale e vëllimit duhet të rritet. Nëse ata janë duke shitur, atëherë sasia totale e vëllimit duhet të ulet. Duke ndjekur këtë bilanc neto me kalimin e kohës, investitorët mund të marrin një ide nëse ka një tendencë në lëvizjen e çmimit të letrave me vlerë.
Kur interpretohet OBV, fokusi kryesor duhet të jetë në trend. Një tendencë në rritje në OBV tregon se blerësit janë gjithnjë e më aktivë, gjë që mund të çojë në një rritje çmimi. Anasjelltas, një tendencë në rënie në OBV sugjeron që shitësit po bëhen më dominues, gjë që mund të nënkuptojë se një rënie e çmimit është e pashmangshme.
Kur shikoni vlerën absolute të OBV në vend të tendencës së saj, vlerat e larta të OBV sugjerojnë presion të fortë blerjeje dhe vlerat e ulëta mund të tregojnë për presion të madh shitjeje. Megjithatë, këto nivele absolute mund të ndryshojnë në mënyrë drastike në varësi të sigurisë që analizohet, kështu që është e rëndësishme të merren parasysh të gjithë faktorët e tjerë përpara se të vendosni.
Si të llogarisni OBV
Të dini se si të llogaritni OBV është thelbësore nëse doni të merrni vendime të informuara për investime.
Metoda e llogaritjes së vëllimit të bilancit (OBV) thotë se:
- nëse çmimi i mbylljes së letrës me vlerë është më i lartë se mbyllja e një dite më parë, atëherë duhet shtuar volumin ndërsa
- nëse çmimi i mbylljes është më i ulët se ai i një dite më parë, atëherë duhet të zbritet vëllimi.
- Nëse çmimet e mbylljes së të dy ditëve janë të barabarta, atëherë asgjë nuk duhet bërë dhe OBV mbetet e pandryshuar në nivelin e saj të mëparshëm.
Ndjekja e kësaj formule të lehtë mund të bëjë të gjithë ndryshimin në marrjen e kthimit maksimal nga investimet tuaja.
Si të përdorni treguesin OBV
Tregtarët mund të përdorin OBV për të përcaktuar pikat e mundshme të hyrjes dhe daljes, ose si një mjet konfirmimi për strategji të tjera tregtare. Duke parë tendencën në OBV në lidhje me lëvizjet e çmimeve, tregtarët mund të dallojnë divergjencat që mund të sinjalizojnë një ndryshim të ardhshëm. Këtu janë tre mënyra të njohura për të përdorur treguesin:
Ndiqni dhe konfirmoni tendencat
Kur ka një tendencë të fortë në OBV, është më mirë të ndiqni trendin. Nëse OBV po rritet, atëherë çmimi ka të ngjarë të rritet dhe anasjelltas. Identifikimi i divergjencave: Kur çmimi i një letre me vlerë lëviz në një drejtim ndërsa OBV lëviz në një tjetër, ky mund të jetë një tregues që trendi është gati të përfundojë. Kjo mund të jetë një kohë e mirë për të marrë fitime ose për të kërkuar një pikë daljeje.
Kombinoje me tregues të tjerë
Ju nuk duhet të përdorni OBV në izolim. Është gjithmonë një ide e mirë për ta kombinuar atë me tregues të tjerë teknikë, të tillë si mesataret lëvizëse ose treguesit e momentit, për të marrë një kuptim më të mirë të ndjenjës aktuale të tregut.
Gjeni divergjencat
Kur çmimi i një letre me vlerë lëviz në një drejtim ndërsa OBV lëviz në një tjetër, ky mund të jetë një tregues që trendi është gati të përfundojë. Kjo mund të jetë një kohë e mirë për të marrë fitime ose për të kërkuar një pikë daljeje. Një divergjencë rritëse ndodh kur çmimi i një letre me vlerë është duke bërë ulje më të ulëta ndërsa OBV po bën ulje më të larta. Një divergjencë e rënies ndodh kur çmimi po bën nivele më të larta, ndërsa OBV bën nivele më të larta.
OBV kundrejt treguesit të akumulimit/ shpërndarjes
Vëllimi në bilanc (OBV) dhe linja e akumulimit/shpërndarjes përdoren të dyja për të studiuar momentin dhe për të parashikuar lëvizjen e "parasë së zgjuar" përmes përdorimit të vëllimit. Por në llogaritje, ata janë dy tregues shumë të veçantë.
OBV përcaktohet thjesht duke shtuar volumin në një ditë të lartë, duke zbritur atë të një dite në rënie. Formula për linjën Acc/Dist është më komplekse, pasi përcaktohet duke marrë parasysh çmimin aktual në lidhje me diapazonin e fundit të tregtimit, i cili më pas shumëzohet me vëllimin e asaj periudhe.
Këta dy tregues i lejojnë tregtarët të lëvizin përtej thjesht shqyrtimit të lëvizjeve të çmimeve dhe të fitojnë njohuri për ndjenjat themelore të tregut duke përdorur të dhëna nga vëllimet e kaluara të tregtimeve.
Përparësitë e përdorimit të treguesit OBV
1. OBV ju ndihmon të identifikoni përmbysjet e mundshme: duke kërkuar divergjenca midis çmimit dhe OBV-së, tregtarët mund të dallojnë ndryshime të mundshme në tendenca.
2. OBV është e thjeshtë për t'u përdorur: OBV merr në konsideratë vetëm dy faktorë - vëllimin dhe çmimin - gjë që e bën të lehtë për t'u kuptuar dhe interpretuar.
3. OBV nuk vonon çmimin: ne llogarisim OBV në kohë reale, gjë që e bën atë një mjet të dobishëm për gjurmimin e ndjenjës aktuale të tregut.
4. Ju mund të përdorni OBV në periudha të ndryshme kohore: Treguesi funksionon si në afate afatshkurtra ashtu edhe në ato afatgjata, kështu që tregtarët mund ta përdorin atë për të formuar strategji tregtare si afatmesme ashtu edhe ato afatgjata.
5. OBV ndihmon në identifikimin e fuqisë së tendencave: Duke krahasuar leximet e OBV me njëri-tjetrin, tregtarët mund të gjykojnë nëse një prirje po fiton apo po humbet vrullin.
6. OBV llogarit vëllimin: Shumë tregues teknikë e injorojnë volumin, por OBV merr parasysh si vëllimin ashtu edhe çmimin kur llogarit vlerat e tij. Kjo e bën atë një burim të vlefshëm kur kërkoni për pikat e mundshme të hyrjes dhe daljes në treg.
7. OBV ndihmon në identifikimin e kushteve të mbiblerjes dhe të mbishitjes: Duke parë leximet e OBV, tregtarët mund të dallojnë kur siguria është e tepërt dhe mund të jetë e nevojshme për një korrigjim. Kjo mund t'i ndihmojë ata të marrin vendime të informuara se kur të hyjnë ose të dalin nga një pozicion.
Kufizimet e treguesit OBV
1. OBV është një tregues me vonesë: Ndërsa mund të ofrojë njohuri të dobishme për ndjenjën aktuale të tregut, është e rëndësishme të mbani mend se OBV është një tregues me vonesë dhe mund të mos parashikojë lëvizjet e ardhshme të çmimeve.
2. Jo i përshtatshëm për të gjitha tregjet: OBV funksionon më mirë në tregjet me likuiditet të lartë dhe aktivitet të qëndrueshëm. Mund të mos jetë i përshtatshëm për tregje më të vogla dhe më jolikuide.
3. Pa nivele mbështetëse-rezistente: Treguesi nuk jep asnjë tregues të niveleve të mundshme të mbështetjes ose rezistencës, duke e bërë të vështirë identifikimin me saktësi të pikave të hyrjes dhe daljes.
4. Nëse të dhënat e volumit të përdorura për llogaritjen e OBV janë të pasakta ose të paplota, mund të ndikojë në saktësinë e treguesit.
5. Pak interpretime: OBV nuk ofron shumë përsa i përket interpretimit dhe i takon tregtarit të përcaktojë se si duan ta përdorin atë.
6. Subjektiv: Interpretimi i aktivitetit të vëllimit të një letre me vlerë është subjektiv, ndaj tregtarët duhet të dinë se analistë të ndryshëm mund të arrijnë në përfundime të ndryshme.
7. OBV shërben vetëm si një mjet për konfirmim dhe nuk mund të japë ndonjë sinjal përfundimtar blerjeje ose shitjeje. Prandaj, duhet kombinuar gjithmonë me tregues të tjerë teknikë për një analizë më të plotë.
Përfundim
Treguesi i vëllimit në bilanc (OBV) është një mjet i fuqishëm që mund t'i ndihmojë tregtarët të identifikojnë ndryshimet e mundshme në tendenca, të vlerësojnë fuqinë e tendencave dhe të dallojnë kushtet e mbiblerjes dhe të mbishitjes. Megjithatë, është e rëndësishme të mbani mend se OBV është një tregues i vonuar dhe mund të mos jetë i përshtatshëm për të gjitha tregjet. Interpretimi i aktivitetit të vëllimit është subjektiv dhe tregtarët duhet të kombinojnë gjithmonë OBV me tregues të tjerë teknikë për një analizë më të plotë. Pavarësisht këtyre kufizimeve, treguesi OBV mund të jetë një mjet i paçmuar për çdo tregtar që kërkon të fitojë njohuri mbi ndjenjën themelore të tregut.
Burimi: https://www.cryptopolitan.com/on-balance-volume-indicator-crypto-investors/