Në shtator të vitit të kaluar, Alex Mashinsky ishte duke hipur lart.
Po shfaqet një panel i sponsorizuar nga Universiteti Johns Hopkins për të folur për bitcoin dhe kriptovaluta të tjera, Mashinsky, shefi ekzekutiv i firmës kriptobankare Celsius, nxori besim për të ardhmen e kriptove dhe përbuzje për bankat tradicionale dhe monedhat tradicionale.
"Bankat kanë abuzuar me pushtetin e tyre," tha Mashinsky, duke përmendur mospërputhjen midis interesit që bankat paguajnë për depozitat në dollarë - një normë vjetore prej më pak se 1% - dhe gati 9% që Celsius pagoi për depozitat e disa monedhave dixhitale. "A është vlera reale e parasë 0.1%?" ai pyeti. “Apo vlera reale e parave është… 8.8%?”
Unë jam një nga djemtë e vegjël…. Ishte veza ime e folesë. Tani kur shkoj në punë, pi ujë dhe ha çdo mbetje që gjej për drekë…. Jam në depresion të thellë dhe nuk e di nëse mund ta nxjerr veten nga kjo.
Brandon Lawrence, klient Celsius
Për qindra 1.7 milionë klientë të Celsius, vlera e aseteve prej 11.7 miliardë dollarësh që ata depozituan në firmë mund të jetë gjithashtu zero.
"Mashinsky gjithmonë fliste me shumë besim se sa i fortë ishte Celsius dhe sa më i mirë se bankat," kujton Harold M. Lott, 35 vjeç, një infermiere në zonën e Nashville që kishte deri në 14,000 dollarë në asete kriptomonedha të depozituara në Celsius në kulmin e kriptos. tregu.
"Ai kurrë nuk dha ndonjë tregues se kishte një problem," thotë Lott. “Por befas, papritmas, ata thjesht ndaluan të gjitha transferimet.”
Kjo ishte më 12 qershor, kur kompania ngriu të gjitha tërheqjet e klientëve dhe transaksionet e tjera. Më 13 korrik, Celsius paraqitur për mbrojtje nga falimentimi, duke zbuluar se ajo u kishte borxh klientëve 4.7 miliardë dollarë por kishte vetëm 170 milionë dollarë para në dorë. Gjithsesi, kompania deklaroi një mospërputhje prej 1.2 miliardë dollarësh midis aktiveve dhe detyrimeve të saj.
Lott është në mesin e qindra investitorëve të vegjël që kanë i shkruar gjyqtarit të Gjykatës së Falimentimit, Martin Glenn, i cili është duke mbikëqyrur çështjen, për të kërkuar që fondet e tyre të rrjedhin nga purgatori ligjor.
Ata janë pensionistë, pronarë të bizneseve të vogla, punëtorë të zakonshëm. Ata kanë kursyer për të dalë në pension ose për të blerë një shtëpi ose për t'i dërguar fëmijët e tyre në kolegj - fonde për të cilat kanë frikë se do të zhduken përgjithmonë. Ata shkruajnë për turp, depresion dhe vetëvrasje.
Në përgjithësi, letrat hapin një dritare për rreziqet e investimit në tregjet e paqëndrueshme të kriptomonedhave, ose me firmat që nuk kanë një histori të gjatë për t'u shërbyer klientëve dhe operojnë pa masat mbrojtëse të qeverisë që u jepen depozituesve tradicionalë të bankave dhe investitorëve të aksioneve dhe obligacioneve.
Investitorët me takë të mirë mund të luajnë në tregjet për letrat me vlerë të paregjistruara dhe të vendosin paratë e tyre me fonde mbrojtëse, firma të kapitalit privat dhe vendosje private, por ligji kërkon që ata të jenë "i kualifikuar" ose "i akredituar" - në përgjithësi që ata mund t'u tregojnë promovuesve të investimeve një vlerë neto prej të paktën 1 milion dollarë ose të ardhura vjetore prej të paktën 200,000 dollarë.
Crypto nuk është trajtuar si një investim që garanton një mbikëqyrje të tillë. Përkundrazi, ajo u është drejtuar investitorëve të vegjël. Fidelity Investments madje po u ofron punëdhënësve një mënyrë për t'i lejuar punëtorët të investojnë fondet e tyre të pensionit 401(k) në kriptovaluta.
Klasa e investimeve është promovuar përmes mediave masive, duke përfshirë reklamat e Super Bowl me Matt Damon dhe Larry David.
Tema e tyre është se burri dhe gruaja mesatare më në fund kanë një mënyrë për t'u futur në një aset të destinuar për të dominuar botën financiare të së ardhmes dhe një shans për t'u rikthyer në bankat dhe brokerat që i kanë zhbllokuar për vite me radhë.
Megjithatë, klientët e synuar mund t'u mungojnë burimet për t'i mbajtur ata në një rënie ose për të rindërtuar pasurinë e tyre pas një humbjeje. Ata janë investitorë të jashtëm, me gjasë që të jenë afër fundit të vijës së shlyerjes në falimentimin Celsius, nëse ka mbetur diçka për të mbuluar një shlyerje fare.
Të brendshëm mund të dalin shumë më mirë. Regjistrimi i falimentimit të Celsius thotë se lista e pagave për drejtuesit kryesorë, përfshirë Mashinsky, arrin në 730,833 dollarë në javë, ose më shumë se 38 milionë dollarë në baza vjetore. Nuk ka asnjë indikacion që kompania planifikon ta anulojë atë nëse nuk urdhëron gjykatësi.
Një burrë Rancho Cucamonga i tha gjykatësit se humbja e mundshme e vezës së folesë së familjes së tij e ka shtyrë atë të pijë dhe deri në pikën që gruaja e tij prej 17 vitesh “më kërkoi të largohesha nga shtëpia jonë për shkak të trazirave emocionale dhe të paparashikueshmërisë time…. Nuk di si ta shpreh fajin, zhgënjimin, turpin, dyshimin në vetvete dhe zemërimin absolut që po ndiej lidhur me barrën që i kam shkaktuar dhe i kam vënë familjes sime.”
Letrat kanë ardhur nga e gjithë SHBA dhe nga jashtë. Shumë janë anonimë. Disa kërkojnë që Glenn të urdhërojë që llogaritë e tyre të lirohen, të tjerë shprehin dorëheqjen që si kreditorë të pasiguruar të një firme që ka vetëm aktive të mjaftueshme në dorë për të mbuluar një pjesë të vogël të asaj që u detyrohet, paratë e tyre janë zhdukur.
Sipas dosjes së falimentimit, shuma më e madhe që i detyrohet një klienti të vetëm është 40.6 milionë dollarë (klienti është i paidentifikuar), por letrashkruesit në përgjithësi duket se u detyrohen shuma në katër, pesë ose gjashtë shifra.
Njëri që e identifikoi veten vetëm si "Endrju" i tha Glenn se ai kishte depozituar 125,000 dollarë, "një pjesë e konsiderueshme e kursimeve të jetës sime".
Ashtu si depozituesit e tjerë, ai pyeti Celsius këtë pranverë për thashethemet se kompania ishte në telashe financiare për shkak të një përplasjeje në tregjet e kriptove, vetëm për të marrë garanci nga Mashinsky se gjithçka ishte mirë: “Ne e kuptojmë se këto janë kohë të turbullta, por gjithashtu na kujton themelin mbi të cilin kemi ndërtuar Celsius dhe besimin për të zhbllokuar lirinë financiare me kripto për një kohë të gjatë.”
Andrew shkroi, "Do të doja të kisha lirinë financiare që sugjerohej në këtë deklaratë tani - në vend të kësaj, si dhjetëra mijëra përdorues, ne nuk jemi në gjendje të aksesojmë fondet tona që besuam se ishin tonat për t'i tërhequr ose transferuar në çdo kohë. Kjo është saktësisht e kundërta e lirisë financiare – më shumë si burg financiar, ose më keq për shumë … vdekje financiare.”
Shumë nga depozituesit e përqendrojnë zemërimin e tyre jo te tregjet e kriptove, por te Mashinsky. "Ai është një folës shumë i mirë," më tha Brandon Lawrence, një punonjës i teknologjisë së informacionit në Los Anxhelos.
Lawrence depozitoi dy bitcoin me Celsius me vlerë rreth 52,000 dollarë në atë kohë - investime që ai kishte blerë duke marrë një kredi me marzh nga firma e ndërmjetësimit Robinhood Markets.
Ai mendoi se yield-i i interesit që do të fitonte nga Celsius do të mbulonte më shumë se interesin e pagueshëm për huanë e marzhit, por tani ai ende i detyrohet interesit të marzhit, por nuk merr asgjë nga Celsius.
"Unë jam një nga djemtë e vegjël" Lawrence, 35 vjeç, i shkroi gjykatësit. “Ishte veza ime e folesë….Tani kur shkoj në punë, pi ujë dhe ha çdo mbetje që gjej për drekë…. Jam në depresion të thellë dhe nuk e di nëse mund ta nxjerr veten nga kjo.”
Shumë klientë Celsius u joshën nga normat e larta të interesit të ofruara nga një program në të cilin ata do të lejonin Celsius t'u jepte hua depozitat e tyre kripto të tjerëve.
Rendimenti i supozuar për klientët nga këto transaksione shkoi në më shumë se 18% në disa kriptovaluta – një shpërblim i dukshëm krahasuar me të dhjetat e një përqindjeje të interesit që bankat konvencionale paguanin për depozitat në para.
Një ish-menaxher parash për Celsius ka akuzuar në gjykatë se marrëveshja ishte në thelb një skemë Ponzi, në të cilën paratë për pagesat e larta të interesit vinin nga aktivet e depozituara nga klientët e mëvonshëm.
Problemet filluan që në janar 2021, sipas menaxherit, Jason Stone. Në atë kohë, vlera e monedhës dixhitale ethereum u rrit, duke rritur detyrimet e Celsius ndaj klientëve që kishin depozituar ethereum. Por Celsius nuk kishte mjaftueshëm ethereum për të mbuluar detyrimet e tij.
“Përballë një krize likuiditeti, Celsius filloi të ofrojë norma interesi dyshifrore për të joshur depozituesit e rinj, fondet e të cilëve u përdorën për të shlyer depozituesit dhe kreditorët e mëparshëm”, thuhet në padinë e Stone. “Kështu, ndërsa Celsius vazhdoi ta tregtonte veten si një biznes transparent dhe i mirëkapitalizuar, në realitet ai ishte kthyer në një skemë Ponzi.”
Në një dosje falimentimi, Mashinsky tha se Celsius "nuk pajtohet plotësisht me akuzat" e ngritura nga Stone dhe synon të mbrohet kundër tyre "me forcë".
Mashinsky ishte një promovues i kudondodhur i virtyteve të supozuara të monedhës dixhitale, duke u shfaqur shpesh në mediat sociale.
Në panelin e Johns Hopkins, i sponsorizuar nga Instituti i Shkencave Humane Alexander Grass i universitetit, ai kundërshtoi aftësinë e bankave qendrore për të menaxhuar ekonomitë e tyre duke shtypur më shumë nga monedhat e kombeve të tyre me kufirin e vështirë se sa bitcoin mund të emetohen ndonjëherë, bazuar në algoritmi dixhital në të cilin bazohet.
(Anëtarët e tjerë të panelit ishin Lee Reiners i Shkollës Juridike Duke, ekonomistja Amy Crews Cutts dhe unë – të gjithë skeptikë të kriptos.)
"Për shkak se ju jeni duke shtypur sasi të pakufizuar dollarësh," tha Mashinsky, "gjithnjë e më shumë njerëz po zgjedhin të largohen nga ai prerje dollari." Ndërsa dollari bie në vlerë, argumentoi ai, "ju keni një rritje në vlerë në një aktiv që ka një furnizim të kufizuar."
Ky ishte një libër shkollor për kripto-spiel, duke ndërthurur paralajmërime për rrëzimin e pashmangshëm të monedhave të mbështetura nga qeveria deri te garancitë për një rritje po aq të pashmangshme të vlerës së monedhave dixhitale.
Mashinsky u ofroi më shumë klientëve – pohimi se firma e tij ishte aq e mirëkapitalizuar sa paratë e tyre ishin më të sigurta me Celsius sesa me bankat tradicionale. Mantra e tij, e printuar në një bluzë që kishte veshur në një konferencë, ishte "Bankat nuk janë miqtë tuaj."
Garancitë e tij u lidhën si te besimtarët ashtu edhe te jobesimtarët në kriptovalutat. "Unë thjesht po përdorja platformën e tyre si një llogari rrjedhëse, sepse ata paguanin interes më të mirë se një bankë," thotë një klient, një punonjës i Hollivudit nën linjën (një nga legjioni i teknikëve dhe të tjerë pa të cilët nuk ka film apo TV emisioni do të dilte në ekran) i cili i shkroi gjykatësit Glenn dhe kërkoi të mbetej anonim.
Ky klient mbante kryesisht dollarë amerikanë në llogarinë e tij, duke mbledhur 7% deri në 9% në përpjekje për të mbajtur në hap me inflacionin. "Mashinsky shkonte në internet çdo javë dhe thoshte: "Paratë tuaja janë më të sigurta këtu sesa në një bankë". Ai i bëri të gjithë të besonin se ishte një vend i sigurt. Por ata gënjenin dhe humbën paratë e të gjithëve. Unë as nuk po investoja atje, thjesht i lashë paratë e mia të rrinin atje.”
Ai tani ka 40,000 dollarë në dollarë amerikanë dhe 10,000 dollarë në kripto, duke e lënë atë të shtrënguar për të paguar qiranë e këtij muaji. "Unë sinqerisht nuk besoj shumë në kripto," më tha ai.
Lawrence ka të kundërtën. “Unë ndihem ende i gëzuar për bitcoin,” më tha ai. “Nuk më pëlqen ideja se si SHBA krijon para duke shtypur. Më pëlqen fakti që bitcoin ka përgjegjësi.”
Ai e sheh bitcoin-in si një kundërpeshë ndaj “institucionit që i bën keq shumë njerëzve. Problemi i vërtetë është lakmia dhe keqmenaxhimi i Celsiusit. Crypto nuk është fajtor. Mund të kem humbur shumicën e parave të mia tani, por është një gungë në rrugë.”
Kjo histori fillimisht u shfaq në Los Angeles Times.
Burimi: https://finance.yahoo.com/news/column-shame-suicide-attempts-financial-130033338.html