Alameda Ventures shpëton Voyager me 200 milion dollarë dhe 15 mijë BTC

Me sa duket, Voyager Digital është jashtë pyllit. Kompania u përball me çështje likuiditeti kur Three Arrows Capital dështoi t'u paguante atyre një kredi të madhe. Mirë se vini në një kapitull tjetër të spiralës së vdekjes së kriptove të shkaktuar nga kolapsi Terra/Luna. Kush erdhi në shpëtim këtë herë? Kompania tjetër e Sam Bankman-Fried, Alameda Ventures. A po shpëton ky njeri kripto-n apo po merr kontrollin total të industrisë?

Në një kumtesën e fundit, Voyager Digital njoftoi se "ka hyrë në një marrëveshje përfundimtare me Alameda Ventures Ltd. në lidhje me lehtësinë e kreditimit të zbuluar më parë, e cila synon të ndihmojë Voyager të përmbushë nevojat e klientëve për likuiditet gjatë kësaj periudhe dinamike". Kjo është një mënyrë për ta vendosur atë. Kompania mori "200 milionë dollarë para të gatshme dhe revole USDC dhe një revole 15,000 BTC".

Këtë mëngjes, ne njoftuam një marrëveshje përfundimtare me Alameda Ventures për një revole prej 200 milion dollarësh cash / USDC dhe një revole 15,000 BTC.

Lexoni njoftimin e sotëm: https://t.co/8wPfzcaI6K

- Voyager (@investvoyager) Qershor 22, 2022

Për kujtim, dje u bë e ditur se FTX, gjithashtu në pronësi të Bankman-Fried, shpëtoi BlockFi me 250 milion dollarë. Në atë kohë, ne e përshkruanim situatën si më poshtë:

“Gjatë javëve të fundit, tregu i kriptove ka qenë në trend në rënie. Efekti ngjitës i ngjarjes së zhdukjes së Terra/Luna tronditi çdo kompani atje, mbi të gjitha ato që ofruan rendiment për depozitat e kriptomonedhave si BlockFi dhe Celsius dhe fondet mbrojtëse si Three Arrows Capital. Problemet e këtyre kompanive dhe likuidimi i mundshëm i aseteve, nga ana tjetër, e çuan tregun e kriptove në edhe më shumë trazira.”

Rasti Voyager përshtatet pikërisht në atë përshkrim.

Huaja e Sam Bankman-Fried për Voyager, Kushtet

Thashethemet tashmë po fluturonin. Më 16 qershor, analisti Dylan LeClair shkroi në Twitter: "Spekulime këtu, por në raportin e tij tremujor, Voyager i kishte dhënë hua 320 milionë dollarë një entiteti me bazë në Singapor të quajtur "kundërpartia b". Dikush duhet të pyesë veten nëse "kundërpartia b" ishte 3AC dhe nëse po, sa goditje mori Voyager?" Përgjigja erdhi më shpejt nga sa mendonte dikush. 

Spekulime këtu, por në raportin e tij tremujor, Voyager i kishte dhënë hua 320 milionë dollarë një entiteti me bazë në Singapor të quajtur "kundërpartia b".

Dikush duhet të pyesë veten nëse "kundërpartia b" ishte 3AC dhe nëse po, sa sukses mori Voyager? $VOYG Aksionet kanë rënë me 33% gjatë dy ditëve të fundit… pic.twitter.com/sCiYskwLEq

- Dylan LeClair? (@DylanLeClair_) Qershor 16, 2022

Në deklaratën për shtyp, Voyager shpjegoi kredinë:

“Siç u zbulua më parë, të ardhurat e kredisë synohen të përdoren për të mbrojtur aktivet e klientëve në dritën e paqëndrueshmërisë aktuale të tregut dhe vetëm nëse nevojitet një përdorim i tillë. Përveç këtij objekti, që nga 20 qershori 2022, Voyager ka afërsisht 152 milionë dollarë para të gatshme dhe asete kripto në pronësi, si dhe afërsisht 20 milionë dollarë para të gatshme që janë të kufizuara për blerjen e USDC.

Huaja vjen me “kushte të caktuara”, mes tyre:

•  “Jo më shumë se 75 milionë dollarë amerikanë mund të tërhiqen gjatë çdo periudhe 30-ditore”.
• “Borxhi i korporatës i kompanisë duhet të kufizohet në afërsisht 25 për qind të aseteve të klientëve në platformë, më pak se 500 milionë dollarë amerikanë.” 
• “Burimet shtesë të financimit duhet të sigurohen brenda 12 muajve.” 

Grafiku i çmimeve Voyager Digital në OTC | Burimi: TradingView.com

Bëhet fjalë për tre shigjeta kapitale tani

Njoftimi për shtyp konfirmon thashethemet, entiteti me bazë në Singapor i quajtur "kundërpartia b" ishte 3AC. "Voyager njoftoi njëkohësisht se filiali i tij operativ, Voyager Digital, LLC, mund të lëshojë një njoftim për mospagim ndaj Three Arrows Capital ("3AC") për dështimin për të shlyer kredinë e tij." Në një artikull të fundit, faqja jonë motra Bitcoinist prishi situatën e fondit gardh:

“Fondi i kriptove kishte qenë drejtpërdrejt në pikëpyetje të rrëzimit të Luna me ekspozim prej më shumë se 200 milionë dollarësh dhe spekulohej të ishte deri në 450 milionë dollarë. Në fillim, firma ishte dukur se po rikthehej nga kolapsi i Luna-s, por së shpejti do të ishte e qartë se 3AC ishte në një pozicion më të rrezikshëm sesa mendonin investitorët.

Situata e Voyager e bën atë edhe më të qartë. "Ekspozimi i kompanisë ndaj 3AC përbëhet nga 15,250 BTC dhe 350 milion dollarë USDC". Pra, kredia Alameda mbulon pjesën më të madhe të saj. Megjithatë, çfarë duhej të jepnin në këmbim? Formalisht, "Alameda aktualisht zotëron në mënyrë të tërthortë 22,681,260 aksione të zakonshme të Voyager ("Aksione të Përbashkëta"), që përfaqësojnë afërsisht 11.56% të aksioneve të pazgjidhura të zakonshme dhe të ndryshueshme të votimit". Nëse gjithçka shkon mirë, Voyager nuk ka asgjë për t'u shqetësuar. Megjithatë, çka nëse nuk ndodh?

Voyager ngriti 3AC me paratë e 650 milionë klientëve të tyre, duke i lënë ata me vetëm 150 milionë rezerva parash.

Kush është përgjegjës për rrezikun atje, Merrill Lynch?

— Tyler (@ApeDurden) Qershor 22, 2022

Në çdo rast, për ata që pëlqejnë thashethemet, këtu është historia e transmetuar nga Voyager:

“Kompania bëri një kërkesë fillestare për një shlyerje prej 25 milionë dollarë USDC deri më 24 qershor 2022, dhe më pas kërkoi shlyerjen e të gjithë bilancit të USDC dhe BTC deri më 27 qershor 2022. Asnjë nga këto shuma nuk është shlyer dhe dështimi nga 3AC shlyerja e njërës prej shumës së kërkuar deri në këto data të specifikuara do të përbëjë një rast mospagimi. Voyager synon të ndjekë rikuperimin nga 3AC dhe është në diskutime me këshilltarët e Kompanisë në lidhje me mjetet juridike në dispozicion.”

Përgjigjet Dhe Konkluzione

Industria e kriptove në tërësi është në një situatë të pasigurt. Dhe ka një pyetje në qendër të saj, a po kontrollon kaosin Sam Bankman-Fried apo po merr kontrollin total të industrisë?

Imazhi i veçuar nga Sebastian Herrmann on Unsplash  | Grafikët nga TradingView